Yükselişlere Var mısın Yok musun?

KUDRET AYYILDIR | 15 Ekim 2012 | Araştırma & Analiz | Yorum yapılmamış

EUR/USD ANALİZ

Haftanın açılış günü Avrupa ülkelerinden gelen verilerle sert hareketlere maruz kalan EUR/USD paritesi gün içerisinde 1,2890 seviyesinden toparlanarak 1,2968 seviyesine kadar yükseldi. Bu yükselişlerin nedenleri olarak sırasıyla İtalya’nın ve İspanya’nın 5 yıllık CDS’lerinin yükselmesi ile Yunanistan’ın 10 yıllık faizinin %17.33’le yapılandırma sonrası en düşük düzeye inmesi etkili olmuştur. (İtalya’nın 5 yıllık CDS’leri 2 baz puan artışla 305 baz puana, İspanya’nın 5 yıllık CDS’leri ise 8 baz puan artışla 360 baz puana yükselmiştir.) Bütün bu gelen verilerle birlikte 1,2968 seviyesine kadar çıkan EUR/USD paritesi şuanda da 1,2960 seviyesinde hareketlerini sürdürmektedir.

Gün içerisinde 1,2890 desteğinden toparlanarak gün içi çıkış gerçekleştiren EUR/USD paritesi için bu desteğin önemli olduğunu, bu destek noktası üzerinde gün içi yükselişlerin devam edeceğini söyleyebiliriz. Sabah saatlerinde gerçekleşen yükselişler nedeniyle gün içi düşüş baskısına son veren EUR/USD paritesinde yeniden satıcılı seyre geçebilmek için paritenin ya 1,2990 direncinden dönmesi ya da 1,2890 desteğini kırması gerekmektedir. Bu şartlar sağlanmadığı müddetçe EUR/USD yukarı yönlü atağına devam etmesi beklenilmektedir.

Temel olarak baktığımızda gün içerisinde FED üyesi Lacker ve Dudley konuşma içerikleri ile beraber ABD’den Perakende satışları ile Avrupa’dan Fransa bono ihaleleri haberleri günün en önemli verileri olarak belirlenmiştir. Perakende ve Çekirdek Perakende satışlarının ABD borsaları ile açılışı ile aynı zamana denk gelmesi özellikle Dow Jones endeksindeki hareketliliğin oluşmasına katkı sağlanabilir. Genel anlamda Perakende ve Çekirdek Perakende satışları verisinin direk olarak Dolar endeksine etki etmesi beklenilmektedir. Ancak temel verilerin çokluğu, seçim öncesi borsalara gelen talep bu etkinin kalkmasına neden olabilir. Bu nedenle de haber açıklanma sırasında hem Dolar endeksi hem de Dow Jones endeksini takip etmek gerekmektedir.

NOT: Dolar Endeksi ile Dow Jones Endeksi ters korelasyon içindedir. Yani eğer Dow Jones endeksinde yükselişler gözlemleniyorsa Dolar endeksinde ( Dolar’da ) gerilemenin oluşması gözlemlenmektedir.

Pivot: 1,2890

Destek; 1,2915-1,2890-1,2875

Direnç; 1,2990-1,3030-1,3060

GBP/USD ANALİZ

GBP/USD paritesi EUR/USD paritesindeki çıkışlardan etkilenerek gün içi yükselişlerini sürdürdü ve gün içerisinde1,60799 seviyesini test etti. Sabah analizimizde gerek EUR/USD gerekse GBP/USD paritesindeki satış baskısından teknik olarak bahsetmiştik. Ancak temel verilerin teknik analiz önüne geçmesi ile gün içi trendin değişmesi gözlemlenebilir. EUR/USD paritesinde gün içi yükselişlerin 1,2890 desteği üzerinde devam edeceğini belirttik ancak GBP/USD paritesi için biraz daha beklemek gerekmektedir. Çünkü eğer GBP/USD paritesi 1,6105 direncini gün içerisinde geçemezse parite de yeniden satış baskısının oluşması gözlemlenebilir. Bu nedenle de özellikle gün içerisinde 1,6105 direnci dikkatle takip edilmelidir. Aşağı da ise parite için kritik bir nokta olan 1,60 seviyesi mevcuttur. Gün içerisinde 1,6105 ile 1,6000 seviyeleri arasında hareketlerine devam etmesi beklenilen GBP/USD paritesi için bu seviyeler arasında “destekten al – dirençten sat” mantığı ile işlem stratejileri oluşturulabileceği gibi bu seviyelerden birisinin dışına çıkılması ile sert hareketlerin oluşması kaçınılmazdır. Gün içerisinde ABD’den gelecek olan Perakende ve Çekirdek Perakende satışlarının verilerinin parite üzerinde sert etki yaratacağını söyleyebiliriz. Bu haberlere ilaveten Londra borsası kapanışı öncesi ABD bono faizleri de piyasalarda hareketlenmelere neden olacaktır.

Pivot: 1,6000

Destek; 1,6030-1,6000-1,5960

Direnç; 1,6105-1,6140-1,6180

USD/TRY ANALİZ

İşsizlik oranı Temmuz ayında yüzde 8.4’e yükseldi. Bu oran Haziran ayında yüzde 8.0 seviyesindeydi. İşsizlik oranı, geçen yılın aynı dönemine göre ise 0,7 puan azaldı. Temmuz dönemde kentsel alanlarda işsizlik oranı 2011 yılının aynı dönemine göre 1,1 puan azalarak yüzde 10,4, kırsal yerlerde ise 0,2 yerlerde puan azalarak yüzde 4,5 olarak belirlendi. Türkiye İstatistik Kurumu’nun (TÜİK) Hane halkı İşgücü Araştırması, ”2012 Temmuz Dönemi Sonuçları”na göre, geçen yılın Temmuz döneminde 2 milyon 509 bin kişi olan işsiz sayısı, 286 bin kişi azalarak, 2012’nin aynı döneminde 2 milyon 323 bin kişiye geriledi. İstihdam ise 24 milyon 953 bin kişiden 25 milyon 498 bin kişiye çıktı. Temmuz döneminde işgücüne katılma oranı yüzde 50,8 olarak belirlendi.

Haftanın açılış gününde piyasalar Suriye gündemi ile kaldığı yerden devam ederken bir yandan da Türkiye’den gelecek olan işsizlik oranı verisini takip etmek istemeydi. Gün içerisinde gelen sonuçlara baktığımızda işsizlik oranının %8,4 seviyesine kadar yükseldiği gözlemlenmektedir. Çeyreklik performansa baktığımızda Haziran ayından itibaren bu oranın arttığını görmekteyiz. Bu artışın nedeni ise gerek mevsimsel faktörler gerekse sözleşmeli çalışan personelin sözleşme bitimleri olarak söylenebilir.

Gün içerisinde Türkiye’den gelen olumsuz verilerle kısmi olarak yukarı yönlü hareketlerine devam etmek isteyen USD/TRY paritesi gün içi 1,8128 seviyesine kadar yükseldi ve şuanda da 1,8086 seviyesinde hareketlerini sürdürmektedir. Teknik olarak baktığımızda 1,8055 desteği günün en önemli seviyesi olarak belirlenmiştir. Eğer USD/TRY paritesi 1,8055 seviyesi üzerinde kalmayı sürdürürse yukarı yönlü hareketlerine devam edeceği gibi bandın üst noktası olan 1,8295 seviyesinin test edilmesini sağlayacaktır. Aksi takdirde yani USD/TRY paritesinin 1,8055 desteğini aşağı yönlü kırması durumunda satış baskısının artacağını ve bu durumun bandın alt noktası olan 1,7860 seviyesinin hedeflenmesini sağlayacaktır. Bu nedenle de gün içi 1,8055 desteğini dikkatle takip etmek gerekmektedir.

Pivot: 1,8055

Destek; 1,8055-1,8025-1,7990

Direnç; 1,8140-1,8175-1,8220

USD/JPY ANALİZ

Yükselişlere Var mısın Yok musun?

Kritik zaman geldi çattı. Üzerinde sıklıkla durduğumuz düşüş kanalı bugün itibariyle yerini yükselişlere mi bırakacak yoksa uzun vadeli düşüş trendinde devam eden USD/JPY paritesindeki bu çıkış satış fırsatı mı olarak belirlenecek bugün bu konu üzerinde net bir bilgi sahibi olabileceğimizi düşünüyoruz. Genel olarak kısa vadeli yükseliş baskısının devam ettiği USD/JPY paritesinde orta vadeli olarak baktığımızda günlük grafikte düşüş kanalında, kanalın üst noktası ve aynı zamanda 100 günlük basit hareketli ortalama olan 78,75 direncinin önemli olduğunu, satıcı baskısının bu noktada etkili olabileceğini söyleyebiliriz. Bu nedenle de 78,75 direnci dikkatle takip edilmelidir. Gün içerisinde 78,765 seviyesine kadar çıkış gerçekleştiren parite şuanda 78,675 seviyesinde hareketlerini sürdürmektedir.

Bu noktada ben karar veremiyorum diyen yatırımcılar uzun vadeli olarak satış fırsatında yer alabilir ve 80,50 seviyesi zarar durdur olarak belirleyebilir, 77,90 ile 76,85 seviyesini de hedef olarak belirleyebilir. Ancak şu unutulmamalıdır ki her ne kadar uzun vadeli düşüş beklentisi devam etse de kısa vadeli olarak gözlemlenen yükselişler parite de tepki yükselişlerinin devam etmesine de neden olabilir. Bu nedenle de 78,75 direncinin geçilmesi durumunda 79,60 seviyesi hedeflenebilir. Bu nedenle de anlık işlem yerine 78,75 seviyesi üzerine ve altına bekleyen emirlerle çalışarak maksimum kar & minimum zarar elde etme şansınız kuvvetlidir.

Kısa vadeli baktığımızda ise 78,29 desteğinin önemli ve kritik olduğunu, bu destek noktası kırılmadan gün içi yükselişlerin etkili olacağını söyleyebiliriz. Eğer parite 78,28 desteğini aşağı yönlü kırabilirse düşüş baskısının devam edeceğini ve diğer kritik nokta olan 77,90 seviyesinin hedeflenmesi kaçınılmaz olacaktır. Gün içerisinde ABD’den gelecek olan Perakende ve Çekirdek Perakende satışlarının verilerinin parite üzerinde sert etki yaratacağını söyleyebiliriz.

Pivot: 78,35

Destek: 78,35-78,15-77,90

Direnç: 78,75-78,95-79,15

HAM PETROL ANALİZİ

Uluslararası Enerji Ajansı (UEA) Başekonomisti Fatih Birol petrol fiyatlarının yüksek seyretmesinin önemli risk yarattığını ve fiyatlarının aşağı düşmesini beklemenin hayalcilik olduğunu söyledi. Gelişen ülkelerin yüksek petrol fiyatları ile yaşamaya alışması gerektiğini söyleyen Birol, “80-85 dolar fiyat aralığında herkes karlı şekilde petrol üretebilir” dedi. Birol, “Yüksek petrol fiyatı kürsel ekonomi için risk yaratıyor” şeklinde görüş bildirdi. ABD’nin enerjide bağımsızlığını ilan etmek üzere olduğunu söyledi. Birol, “Irak petrolde oyunu değiştirebilecek ülkelerden biri. Irak petrolün varilini 1.5 dolara imal edebiliyor ve 20 yılda petrol gelirleriyle Suudi Arabistan’ın düzeyine ulaşacak” dedi ve Irak enerji sektöründe Türkiye için büyük fırsatlar açılabileceğine de dikkat çekti.

Haftanın açılış gününde Ham petrol fiyatları gün içi çıkışlarını sürdürmektedir. Özellikle de 90,95 desteğinden almış olduğu güçle yukarı yönlü hareketlerine devam eden ham petrol eğer kanalın üst noktası olan 92,65 direncini geçebilirse yukarı yönlü hareketlerine devam edebileceği gibi 4 saatlik grafikteki 200 günlük basit hareketli ortalama olan 93,70 seviyesinin hedeflenmesi kaçınılmaz olacaktır. Bu nedenle de gün içi 92,65 desteği dikkatle takip edilmelidir. Diğer önemli nokta ise gün içi yükseliş baskısının devam edip etmeyeceğine karar verecek nokta olarak 91,78 seviyesi olarak belirlenmiştir. Eğer ham petrol fiyatları gün içerisinde 91,78 desteği üzerinde kalmayı sürdürürse yükseliş baskısına devam edeceği gibi 92,65 direncini de geçmesi kolaylaşacaktır. Aksi takdirde yani petrol fiyatlarının 91,78 desteğini kırması durumunda 90,95 seviyesi hedeflenme ihtimali güçlenecektir.

Pivot; 91,78

Destek: 91,78-90,95-90,00

Direnç; 92,65-93,70-94,60

ALTIN ANALİZ

Piyasa açılışından sonra Çin’den gelen enflasyon verileri ile sert düşüşlere maruz kalan ve bu düşüşlerle gün içi 1741 desteğini test eden Altın fiyatları Londra borsaları açılışı sonrası 1741-1752 seviyeleri arasında hareketlerini sürdürmüş ve şuanda da 1747 seviyesinde hareketlerine devam etmiştir. Sabah analizimizde bahsetmiş olduğumuz teknik seviyelerin güncel olduğunu, bu nedenle de gün içerisinde 1758 direnci altında tepki satışlarının devam edeceğini söyleyebiliriz. Gün içi sakin bir seyirde hareketlerine devam eden Altın fiyatlarında TR saati ile 15,30’da ABD’den gelecek olan Perakende ve Çekirdek Perakende satışları verisinin direk olarak Dolar endeksine etki etmesi beklenildiğinden altın fiyatları Dolar endeksindeki hareketlilikten dolayı gün içi sert hareketlerine kaldığı yerden devam edebilir. Eğer TR saati ile 15,30’da ABD’den gelecek olan Perakende ve Çekirdek Perakende satışları verisi pozitif bir beklenti ile açıklanırsa Dolar’da değerlenme gözlemlenme olasılığı artacağından Altın fiyatlarında geri çekilmeler gözlemlenebilir. Aksi takdirde yani gelecek olan veriler beklentinin altında kalması durumunda dolar endeksinde değer kayıpları olacağından altın bu durumdan güç kazanarak gün içi 1758 direncini geçmek isteyebilir. Bu nedenle de Perakende ve Çekirdek Perakende satışlarının sonuçlarını takip etmekle birlikte gün içi önemli seviyeler olan 1758 ve 1741 seviyeleri de takip etmek gerekmektedir. 1758 seviyesi üzerinde 1780 hedeflenirken 1741 altında 1728 seviyesi olarak belirlenmiştir.

Pivot;1758

Destek; 1741-1736-1728

Direnç; 1758-1765-1771