GCM Forex: GDP Verisine Dikkat…

KUDRET AYYILDIR | 27 Nisan 2012 | Araştırma & Analiz | Yorum yapılmamış

EUR/USD ANALİZ

Avrupa’nın “vahim” bir durumda olduğunu söyleyen Nobel ödüllü ekonomist Joseph Stiglitz, kemer sıkma baskısı ve politikalarının, bölge için “intihar” olduğunu belirtti. Hiçbir büyük ülkede başarılı bir kemer sıkma programının uygulanmamış olduğunu hatırlatan Stiglitz, dün Viyana’da, Avrupa’nın yaklaşımının da bunlar arasında en kötüsüne işaret ettiğini ve kıtanın intihara doğru ilerlediğini savundu. 27 AB ülkesindeki politikacılar borç krizinin çözümü kapsamında toplamda 450 milyar Euro’luk kemer sıkma önlemleri uyguluyor. Hükümetlerin bütçe açıklarını kapamak ve kurtarma fonları için borçlanmalarını artırmasıyla Euro Bölgesi’nin borcu da geçtiğimiz yıl Euro tarihinin en yüksek seviyesine tırmandı.

EUR/USD paritesi 1,3155 desteğinden almış olduğu güçle gün içerisinde 1,3262 seviyesine kadar yükseliş gerçekleştirdi. Bu yükseliş sonrasında paritenin yukarı yönlü gidişini sınırlandırarak yeniden satış baskısına maruz kaldığını görmekteyiz. Genel görünüm olarak yukarıda 1,3260 direnci hala daha önemli bir seviye olmakla birlikte bu direncin altında kaldığı müddetçe düşüş baskısının devam edeceğini söyleyebiliriz. Ancak parite eğer 1,3260 direncini geçebilirse günlük grafikteki kritik bir seviye olarak belirlediğimiz 200 günlük üssel hareketli ortalama olan 1,3385 direncine doğru hareket etmesi beklenilmektedir. Bu nedenle de 1,3260 direncinin geçilip geçilmemesine göre işlem stratejisi oluşturulabilir. Teknik olarak baktığımızda 200 günlük üssel hareketli ortalama altında günlük kapanışlar yapması paritenin ilerleyen zamanlarda yeniden düşüş gerçekleştireceğinin sinyali olarak karşımıza çıkmaktadır. Eğer parite 1,3255 direncini de geçemezse 1,3155 desteği kontrol edilmelidir ve parite bu desteği de kırması durumunda düşüşlerin teyit edilmesi gözlemlenebilir. Bu durum paritenin 1,30 seviyesine kadar gerilemesine neden olabilir.

Pivot;1,3260

Destek; 1,3155-1,3105-1,3065

Direnç; 1,3260-1,3300-1,3330

GBP/USD ANALİZ

İspanya tahvilleri, uluslararası kredi derecelendirme kuruluşu Standard & Poor’s’un (S&P) ülke kredi notunu düşürmesi ve bunun da Avrupa’da krizin yayılmakta olduğu endişelerini artırması sonucu değer kaybetti. Bu hareket, Avryupa’nın diğer yüksek faizli ülke tahvillerine satış getirdi. Öte yandan, Alman tahvilleri yükseldi ve iki ve beş yıllık Almanya tahvillerinin faizleri, güvenli liman niteliğindeki varlıklara yönelik talebin artmasının etkisi ile rekor seviyelere düştü. Bu düşüşün ardından, Almanya’nın iki yıl vadeli tahvillerinin faizi üç ay vadeli ABD bonolarının faizinin altına indi. İtalyan tahvilleri, Hazine’nin 6.25 milyar euro (8.2 milyar dolar) tutarında borçlanma ihalesine çıkmaya hazırlanması ile birlikte değer kaybetti. İspanya’nın iki yıl vadeli tahvilleri, ülkede işsizlik oranının son 18 yılın en yüksek seviyesine çıkmasının etkisi ile son iki haftanın en hızlı düşüşünü gerçekleştirdi.

GBP/USD paritesi daha önce üzerinde sıklıkla bahsettiğimiz Takoz formasyonu bugünden itibaren geçerliliğini yitirmiş ve yukarı yönlü trendin başlamasına neden olmuştur. Genel olarak takoz formasyonu içerisinde geri çekilme ihtimallerin oluştuğunu ve 1,5950 seviyesinin hedeflenebileceğini belirtirken yükselişlerin devamlılığı için de fibonacci %61,8 düzeltme seviyesi olan 1,6206 direncinin geçilmesi gerektiğini sizlerle paylaşmıştık. GBP/USD paritesi gün içerisinde 1,6155 desteğinden almış olduğu yukarı yönlü atakla 1,6235 seviyesine kadar yükseldi. Şuanda da 1,6224 seviyesinde hareketine devam eden parite için gün içerisinde Türkiye saati ile 15,30’da ABD’den gelecek olan GDP verisi paritede sert hareketlere maruz kalmasına neden olabilir. Genel olarak 1,6155 desteği üzerinde yükselişlerin devam etmesini beklediğimiz GBP/USD paritesinde uzun vadeli 1,6450 seviyesi hedef olarak belirlenmiştir.

Pivot: 1,6155

Destek; 1,6155-1,6105-1,6065

Direnç; 1,6240-1,6280-1,6320

USD/JPY ANALİZ

Dünyanın en büyük ekonomisi ABD’den gelen olumlu verilerin Asya’daki ihracatların görünümünü aydınlatması ve yatırımcıları riskli varlıklara yönlendirmesiyle Asya paraları haftayı kazançlı kapamaya hazırlanıyor. ABD’de bekleyen konut satışları Mart’ta son 2 yılın en yüksek seviyesine tırmandı ve Fed Başkanı Ben Bernanke 25 Nisan’da gerekirse merkez bankasının daha fazla teşvik sağlamaya hazır olduğunu söyledi. Güney Kore’nin GSYH’si ilk çeyrekte son 1 yılın en hızlı seviyesinde büyüdü ve ülkenin cari fazlası Mart’ta 4 ayın zirvesine tırmandı. ABD ekonomisinin toparlanıyor gibi göründüğünü, bunun da piyasadaki iyimserliği artırdığını belirten Uni-President Assets Management Corp.’un yöneticilerinden Samson Tu, gelişen piyasa tahvillerine akışın son zamanlarda oldukça yoğun olduğunu söyledi.

USD/JPY paritesi 80 seviyesi üzerinde kalarak yükselişlerine uzun vadeli devam etmek istese de gün içerisinde yaşadığı kısa vadeli tepki satışları bu yükselişlerin süresini uzatmaktadır. Genel olarak baktığımızda yükselişlerin devam etmesini beklediğimiz parite için 81,90 direnci önemlidir. Çünkü parite eğer bu direnci geçebilirse 2012 yılı zirve seviyesi olan 84,20 seviyesini test etmesi beklenilmektedir. Gün içerisinde de 80,50 desteği paritenin düşüşlerine devam edip etmeyeceğine karar verecek güçlü bir destek olarak karşımıza çıkmaktadır. Teknik olarak baktığımızda 80,50 ile 81,40 seviyeleri arasında hareketlerine devam eden parite de bu seviyelerden hangisi kırılırsa o yöne doğru kısa vadeli hareketler gerçekleştirmesi beklenilmektedir. Genel olarak uzun vadeli işlem stratejisi oluşturmak isteyenler yaşanılacak olası düşüşleri alım fırsatı olarak değerlendirebilirler. Çünkü parite için uzun vadeli olarak 80 seviyesi üzerinde yükselişlerin devam etmesi beklenilmektedir. Gün içerisinde Japonya’da parasal genişleme ile ilgili somut adımlar atılması Yen’in değer kaybına yol açmasına neden olabilir. Böyle bir durumda da teknik beklentimiz olan yükselişlerin devam etmesi kaçınılmaz olacaktır.

Pivot: 80,50

Destek:80,50-80,30-80,00

Direnç:80,95-81,40-81,90

PETROL ANALİZ

Gelişen piyasa hisse senetleri, Çin’de yavaşlamakta olan ekonominin şirket karlarını olumsuz etkileyebileceği ve İspanya’nın kredi notunun düşürülmesinin Avrupa borç krizini kötüleştirebileceği endişeleri ile değer kaybetti ve bu haftaki kaybını genişletti. Çin’in piyasa değeri açısından en büyük altın madencilik şirketi Zijin Mining Group Co., ilk çeyrek karının, maliyetlerin artmasına bağlı olarak düştüğünü açıklamasının ardından yüzde 8.6 düştü. Asya’nın en büyük rafinerisi olan China Petroleum & Chemical Corp., net gelirindeki düşüşün etkisi ile son iki haftanın en düşük seviyesine geriledi. Samsung Electronics Co., çeyrek dönem karının beklenenden fazla bir artış göstermesi sonrası yüzde 2.5 prim yaptı.

Siyah inci dün Dolar’daki değer kayıpları neticesinde yukarı yönlü hareketini sürdürerek 104,90 dolar seviyesine kadar yükseldi ancak bu yükseliş sonrasında yeniden tepki satışlarına maruz kalmıştır. Tepki satışları sonucu şuanda 104,30 dolar seviyesinde hareketine devam eden siyah inci de teknik olarak baktığımızda 103 dolar seviyesi üzerinde yükselişlerin devam etmesini, kanalın üst noktası olan 104,90 direncinin geçilmesiyle de var olan yükseliş baskısının devam etmesini sağlayacaktır. Bu nedenle de gün içerisinde kanalın üst noktasını takip etmek gerekmektedir. Kısa vadeli olarak 103 dolar desteği üzerinde yükselişlerin devam etmesini beklediğimiz siyah inci de uzun vadeli de yaşanılacak olası düşüşler alım fırsatı olarak değerlendirilmelidir. Haftalık grafikte 50 günlük üssel hareketli ortalama olan 97,50 desteği üzerinde kaldığı müddetçe petrol fiyatlarında yükselişlerin devam etmesi ve yeniden 110’lu seviyeleri test etmesi beklenilmektedir. Kısa vadeli olarak da gün içi al-sat işlemi gerçekleştirecek olanlar 104,50 ile 102,30 seviyesi arasındaki kanal içi hareketten yararlanabilirler.

Pivot;103,10

Destek; 103,75-103,10-102,00

Direnç; 104,90-105,60-106,50

ALTIN ANALİZ

Infinity Trading Corp.’un teknik analizine göre, altın fiyatları, flama olarak adlandırılan formasyonu yukarı yönde kırarsa, ons başına 1,700 doların üzerine çıkabilir. İnfinity’nin başkanı Fain Shaffer, flama formasyonunun, fiyatlar için yukarı ve aşağı trend doğrularının bir üçgen oluşturacak şekilde kesişmeleri ya da birbirlerine yaklaşarak bir flama şekli almaları durumunda ortaya çıktığını ve bu formasyonda aşağı band 1,613 dolar ve yukarı band 1,681 dolar seviyelerinde olduğunu söyledi. Shaffer, ayrıca, fiyatların, New York vadeli altın kontratların dün 13 Nisan’dan bu yana ilk kez 20 günlük hareketli ortalamasını yukarı yönde kırmasının ardından ralli yapabileceğini belirtti. Medford, Oregon’dan telefon yoluyla analiz yapan Shaffer, “Piyasa bir miktar güç gösterdi ve yukarı yönde kırma olabilir” dedi.

Sarı maden haftanın son işlem gününde belirli seviyeler arasında sıkışık seyrine devam etmektedir. Teknik olarak baktığımızda uzun vadeli yukarı yönlü hareketlerin devam etmesini beklediğimiz sarı maden de kısa vadeli kar realizasyonları görülmektedir. Genel olarak baktığımızda 1664 dolar direnci kar satışlarının devam edip etmemesi konusunda önemli bir yere sahiptir. Dün gecelik kapanışını da 200 günlük üssel hareketli ortalama olan 1660 dolar altında yapmış olan sarı maden tepki satışlarına 1646 dolar seviyesine kadar devam edebilir. Gün içerisinde 1646 ile 1664 dolar seviyesi arasında hareket etmesi beklenilen sarı maden de 1646 dolar altında yeniden 1623 seviyesi hedeflenirken 1664 dolar direncinin üzerine çıkması altın fiyatlarını 1700 dolar seviyesine sürükleyebilir. Gün içerisinde özellikle ABD’den gelecek olan GDP verisi altın fiyatlarında sert hareketlere neden olabilir.

Pivot;1646

Destek;1646-1631-1623

Direnç; 1664-1676-1685