“ALTIN için 1265 desteği kritik seyrini sürdürmektedir”
( 16 Temmuz 2013 – 08:25 ) Forex Piyasası Parite ve Emtia Sabah Analizi
Makro-Ekonomik Gelişmeler
Küresel piyasalarda, Bernanke’nin varlık fiyatlarına yön verebilecek konuşmaları beklenirken, dün Avrupa borsalarının Çin’in büyüme verisi ile moral bulduğu görüldü. ABD’de ise tahminlerin altında kalan perakende satış verileri, Citigroup’un beklentilerin üzerindeki bilançosunun gölgesinde kalırken, Wall Street endeksleri günü pozitif alanda tamamlamayı başardı.
Forex piyasasında parite ve emtia fiyatlarının Dolar’ın değerindeki değişiklikler ile yön bulduğu görülürken, yurt içinde TCMB Başkanı Erdem Başçı’nın faiz artırım sinyali veren açıklamalarının etkili oldu.
Haftanın ikinci iş gününde piyasaları yoğun bir ekonomik veri akışı bekliyor. İngiltere, Euro Bölgesi ve ABD’den gelecek rakamlar yatırımcıların gündeminde olacak. Bununla birlikte Coca-Cola, Johnson & Johnson, Goldman Sachs ve Yahoo’nun ikinci çeyrek bilançoları yakından takip edilecek.
“İngiltere’de enflasyon, BOE kararlarına etki edebilir mi?”
BOE’nin son toplantısında enflasyonda yukarı yönlü hareketlerin devam etmesinin beklendiği, ancak daha sonra yıllık CPI’ın Banka’nın hedefi olan %2’ye doğru yaklaşacağının tahmin edildiği belirtilmişti. Bugün açıklanacak CPI verisinin, BOE’nin hedefinden biraz daha uzaklaşarak %3.0’a çıkacağı öngörülüyor. Yükselen enflasyon karşısında Banka’nın yeni Başkanı Mark Carney’nin nasıl bir çözüm bulmaya çalışacağı merakla beklenen konular arasında yer alıyor. Ada ülkesinden yayınlanacak veriler arasında öne çıkan yıllık CPI verisinin beklentinin üzerinde gerçekleşmesi, BOE’nin gevşek para politikası için sorun teşkil edeceği şeklinde yorumlanarak, Sterlin’de yukarı yönlü hareketlerin gerçekleşmesine neden olabilir. Diğer taraftan %3.0’ın altında kalacak bir rakam, ülkenin merkez bankasının varlık alım miktarını artırabileceği beklentisinin oluşmasına yol açabileceği için Sterlin’de düşüşler yaşanabilir.
“Almanya ve Euro Bölgesi’nden ZEW rakamları”
Euro Bölgesi’nin enflasyon verileri ile birlikte bugün özellikle Almanya’dan açıklanacak ZEW Ekonomik kanısı (hassasiyeti), parasal birliğin en büyük ekonomisine ilişkin bilgiler verebileceği için yakından izlenecek. Hem Euro Bölgesi için hem de Almanya için ZEW endekslerinin artış kaydetmesinin beklendiği görülüyor. Yatırımcıların daha dikkatli bir şekilde inceleyeceği Almanya’nın ZEW ekonomik hassasiyet verisinde 39.8 olan tahminlerin altında kalacak bir rakam Euro’da satış baskısı oluşmasına neden olabilecekken, beklentileri aşacak bir ZEW rakamı, kıtanın ortak para biriminde yükselişlerin görülmesini sağlayabilir. Özellikle ECB’nin faiz indirim sinyalinden sonra kıtanın ekonomik gidişatına yönelik önemli veriler piyasa katılımcıları tarafından yakından izlenecektir.
“ABD’nin veri takvimi yoğun”
Bugün ABD’den gelecek veriler, Bernanke’nin tanıklıkları öncesinde piyasalarda sert hareketlerin görülmesine neden olabileceği için dikkatle incelenmelidir. Olumlu beklenti rakamlarına sahip endüstriyel üretim ve kapasite kullanım oranı gibi verilerin yanında, diğer büyük ekonomiler için olduğu gibi bugün ABD’de de CPI rakamları gündemde olacak.
Artış göstermesi beklenen enflasyon verisinin yanında, çekirdek CPI verisinde bir değişiklik gerçekleşmesinin beklenmediği görülüyor. Özellikle piyasa katılımcılarının daha fazla dikkat edeceği çekirdek enflasyon rakamında %0.2 olan beklentinin üzerinde açıklanacak bir veri, Dolar’ın değer kazanmasına neden olabilecekken, tahminin altında kalacak rakamlar ise ABD’nin para biriminde düşüşler görülmesine yol açabilir.
Önemli Ekonomik Takvim Verileri
Salı
Zaman Haber Beklenti Önceki
11:30 GBP CPI (Yıllık) 3.0% 2.7%
11:30 GBP Çekirdek CPI (Yıllık) 2.2% 2.2%
11:30 GBP Perakende Fiyat Endeksi (Aylık) -0.1% 0.2%
11:30 GBP PPI Girişi (Aylık) -0.2% -0.3%
11:30 GBP RPI (Yıllık) 3.3% 3.1%
12:00 EUR Alman ZEW Ekonomik Kanısı 39.8 38.5
12:00 EUR Çekirdek CPI (Yıllık) 1.2% 1.2%
12:00 EUR CPI (Yıllık) 1.6% 1.6%
12:00 EUR ZEW Ekonomik Kanısı 31.8 30.6
GBP BOE Enflasyon Raporu
13:30 GBP BOE Üyesi Fisher Konuşması
15:30 USD Çekirdek CPI (Aylık) 0.2% 0.2%
15:30 USD CPI (Aylık) 0.3% 0.1%
15:30 CAD İmalat Satışlar (Aylık) 0.7% -2.4%
16:00 USD TIC Net Uzun Vadeli Alımlar 14.3B -37.3B
16:15 USD Endüstriyel Üretim (Aylık) 0.2% 0.0%
16:15 USD Kapasite Kullanım Oranı 77.8% 77.6%
21:30 USD FOMC Üyesi George Konuşması
EUR/USD ANALİZ
Haftanın açılışı günü ABD borsalarının açılışına kadar aşağı yönlü baskı oluşturan EUR/USD paritesi, ABD’den gelen perakende ve çekirdek perakende verilerin olumsuz olması ile yönünü yukarıya çevirdi. Gün içi 1,2992 seviyesine kadar gerileyen EUR/USD paritesi gerek 1,2970 desteğini kıramadı gerekse haberin etkisi altında kaldı ve 1,3070 seviyesinde çıpalandı. Şuanda da bu seviyeye yakın hareket eden parite de hala daha 1,3115 seviyesi önemli bir bariyer olarak karşımızdadır. Eğer parite bu bariyer altında kalmayı sürdürürse aşağı yönlü baskının devam edeceğini söyleyebiliriz. Gün içerisinde Euro bölgesinden Alman ZEW verisi ile başlayacak veri akışı akşam saatlerinde ABD’den gelecek olan verilerle devam edecektir. Bu bağlamda da gün içi gelecek makro-ekonomik veriler parite üzerinde sert hareketlerin oluşmasına katkı sağlayacaktır.
Pivot: 1,3115
Destek; 1,2995-1,2950-1,2920
Direnç; 1,3115-1,3145-1,3205
GBP/USD ANALİZ
Tıpkı EUR/USD paritesi gibi ABD borsaları öncesinde düşüş baskısına maruz kalan ancak ABD verileri sonrasında yönünü yukarıya çeviren GBP/USD paritesi 1,51 seviyesi üzerinde hareketlerine devam etmektedir. Teknik bazda baktığımızda GBP/USD paritesi için 1,5142 seviyesinin önemli olduğunu, bu bariyer geçilmediği müddetçe satış baskısının devam etmek isteyeceğini söyleyebiliriz. Buna ilaveten gün içerisinde gerek İngiltere’den gerekse ABD’den gelecek olan veri akışı parite de sert hareketlerin oluşmasına katkı sağlayacaktır. Eğer verilerle birlikte parite teknik olarak gün içi beklentimiz olan düşüşlerine devam ederse gün içi 1,5040-1,5000 arasına gerilemek isteyebilir. 1,5142 üzerine çıkması durumunda ise haftaya bakış analizimizde sizlerle paylaşmış olduğumuz 1,5280 bariyeri yeniden gündemimizde olacaktır.
Pivot: 1,5142
Destek; 1,5040-1,5000-1,4950
Direnç; 1,5142-1,5172-1,5220
USD/TRY ANALİZ
“1,9258 seviyesi karar vermek için önemli bir destektir”
TCMB başkanı Erdem Başçı’nın önümüzdeki hafta gerçekleştirilecek olan PPK toplantısında faiz koridoru için ölçülü bir şekilde genişletme adımı atabiliriz ifadesi ile değerlenen Türk lirası USD/TRY paritesinin satış baskısına maruz kalmasına ve 1,93 seviyesine yaklaşmasına neden olmuştur. Spekülatif anlamda yaşanılan bu düşüşler aslında teknik olarak da beklenilmekteydi ancak düşüşü hızlandıracak bir kıvılcım yoktu. Erdem Başçı’da kıvılcımı yaratacak hareketi sağlayarak teknik olarak beklentilerimizi gerçekleştirdi. Ancak bu düşüşün devam edebilmesi için 4 saatlik grafikteki kanalı kırmalıdır. Aksi takdirde yaşanılan bu düşüşler yerini yükselişlere bırakacaktır. Gerek kanalın alt noktası gerekse bollinger bandında alt bant noktası gerekse fibonacci %100’lük düzeltme noktası USD/TRY paritesinin gün içi hareketlerinde yön tayin edici önemli bir sinyaldir. Bu bağlamda da 1,9258 seviyesi parite de düşüşler mi yoksa yükselişler mi gerçekleşecek sorusunda en önemli cevabı verecek mekanizmadır. Teknik bazda baktığımızda bu destekten yukarı yönlü çıkış ihtimalleri devam etse de gün içi gelecek olan gelişmeler ve açıklamalar dikkatle takip edilmelidir. Tüm bilgi ve açıklamalara rağmen parite 1,9258 desteği üzerinde kalmayı sürdürüyorsa paritenin gün içi 1,94 üzerine genel anlamda ise 1,96 üzerine çıkması kaçınılmaz olacaktır. Eğer parite 1,9258 desteğini kıracak olursa uzun bir süredir devam eden yükselişler yerini satışlara bırakacaktır ve bu durum pariteyi 1,9135 ve 1,8960 seviyelerine doğru taşımak isteyecektir.
Pivot: 1,9258
Destek; 1,9258-1,9135-1,8960
Direnç; 1,9370-1,9450-1,9553
USD/JPY ANALİZ
“21 günlük basit hareketli ortalama yükselişlerin devamı için önemli”
Haftanın açılış gününde 21 günlük basit hareketli ortalama olan 89 seviyesinden güç alarak yukarı yönlü çıkış gerçekleştiren USD/JPY paritesi gün içerisinde 100 seviyesi üzerinde 100,50 seviyesine kadar yükselse de ABD’den gelen olumsuz veriler neticesinde tepki satışlarına maruz kaldı ve şuanda da 99,76 seviyesinde hareket etmektedir. Teknik olarak baktığımızda USD/JPY paritesinin 100,54 ile 99,13 seviyeleri arasında bant hareketi gerçekleştirdiğini, daha net hareketler için bu bandın dışına çıkılması gerektiğini, orta düzeyde risk almak ve gün içi işlemler gerçekleştirmek isteyenlerin ise belirlediğimiz bant arasında işlemler gerçekleştirmesi gerektiğini söyleyebiliriz.
Pivot: 99,13
Destek: 99,50-99,10-98,75
Direnç: 100,05-100,54-100,85
HAM PETROL ANALİZ
“103,80 üzerinde yükseliş baskısı devam etmektedir”
Haftanın açılış gününde 104,65 seviyesinden güç alarak yukarı yönlü hareketlerine devam eden ham petrol fiyatları haftaya bakış analizimizde de belirttiğimiz üzere 103,80 desteği üzerinde kalmaya devam etmekte ve bu durum petrol üzerindeki yukarı yönlü baskının sürmesine katkı sağlamaktadır. Yükseliş baskısının devam etmesi ile birlikte 107 seviyesine yaklaşan ham petrol fiyatları şuanda 106 seviyesi üzerinde hareketlerine devam etmektedir. Teknik olarak baktığımızda ham petrol fiyatları için 105,10 seviyesinin önemli olduğunu, bu destek noktası üzerinde yükseliş baskısının devam etmek isteyeceğini ve 107,15 seviyesine doğru atak başlatmak isteyeceğini söyleyebiliriz. Eğer ham petrol 105,10 desteğini aşağı yönlü kırarsa satışlar için hazırlıklı olmak ancak işleme dahil olabilmek için 103,80 desteğinin kırılmasını beklemek en uygun işlem stratejisi olarak karşımıza çıkmaktadır.
Pivot; 105,10
Destek:104,65-103,80-102,00
Direnç: 107,15-107,85-109,20
ALTIN ANALİZ
“1265 desteği kritik seyrini sürdürmektedir”
Geride bıraktığımız hafta 1267 seviyesine kadar geriledikten sonra tekrar toparlanarak 1290 seviyesi üzerine kendisini atan ve bu nedenle de yükseliş baskısının kısa vadeli etkili olduğunu gözlemlediğimiz Altın’da bu stratejinin hala daha geçerli olduğunu söyleyebiliriz. Her ne kadar 1300-1360 arasının orta vadeli satış bölgesi olarak sizlerle paylaşmış olsak da Altın’ın 1265 üzerinde oluşu satıcıların daha piyasada işleme başlamadığı anlamına gelmiştir. Bu bağlamda da satıcıların tekrar piyasaya dahil olabilmesi için ya 1300-1360 arası hareketler ya da 1265 desteğinin kırılması gerekmektedir. Bu şartların oluşması ile orta vadeli satıcılar pariteyi 1180-1158 ve 1120 seviyelerine doğru taşımak isteyecektir.
Kısa vadeli olarak baktığımızda 1265 desteği hala daha gücünü korumaktadır ve bu durum altın fiyatlarının gün içi yukarı yönlü çıkışına destek olabilir. Böyle bir ihtimali düşündüğümüzde yeniden 1295 seviyesinin hedeflenme ihtimallerinin de güçleneceğini söyleyebiliriz.
NOT: Günlük grafikte RSI indikatörü hala daha 50 seviyesinin altında 46,36 seviyesinde hareketlerine devam etmektedir. Orta vadeci işlemcilerin alıcılı konuda ısrar etmemesi gerekmektedir. Çünkü daha 50 seviyesi geçilmedi.
Pivot; 1265
Destek; 1265-1247-1232
Direnç; 1295-1307-1336
NOT:Bu analizler GCM Forex’den izinsiz olarak yayınlanamaz, kaynak gösterilmeden kullanılamaz.
Add a Comment
Yorum yapabilmek için giriş yapmalısınız.
