28 Eylül 2011 Sabah Analizi
EUR/USD ANALİZ
Yunanistan Başbakanı George Papandreou, ülkesini girdiği borç çıkmazından kurtarmak için çaba harcarken Almanya’da Başbakan Angela Merkel ile görüştü. Merkel’in destek mesajını alan Papandreou’ya bir iyi haber de ülkesinin parlamentosundan geldi. Yunanistan’da, mali krizin aşılmasına yönelik alınan önlemler çerçevesinde taşınmaz mal varlıklarına ek vergi getirilmesini öngören yasal düzenleme parlamentoda yapılan oylamada kabul edildi. Yunanistan henüz ilk kurtarma paketinin 8 milyar Euro’luk altıncı dilimini alamadı. 109 milyar Euro’luk ikinci kurtarma planı için ise tartışmalar sürüyor. Financial Times gazetesinin haberine göre Euro Bölgesi ülkeleri arasında Yunanistan’ın ikinci kurtarma paketine ilişkin anlaşmazlık çıktı. 17 Euro Bölgesi ülkesi arasından 7’si Yunanistan tahvillerini özel kreditörlerin daha düşük yazmasını istiyor. Bu da 7 ülkenin Yunanistan’a yardım için özel sektörden daha fazla fedakârlık beklediği anlamına geliyor.
EUR/USD paritesi dün “Euro bölgesi krizden çıkacaktır” açıklamalarının gelmesi nedeniyle Avrupa borsalarının yukarı yönlü seyretmesine neden olmuş ve bu yüzden de EUR/USD paritesi gün içerisinde 1,3667 seviyesine kadar yükselmiştir. Ancak 1,3670-1,3700 seviyeleri arasındaki kanalın önemli olması ve düşüş trendi içerisinde hareket etmesi EUR/USD paritesinin tekrar gerilemesine ve 1,36 seviyesinin altına düşmesine neden oldu. 200 günlük üssel hareketli ortalama olan 1,3603 ile 50 günlük üssel hareketli ortalama olan 1,3549 seviyeleri arasında sıkışan EUR/USD paritesinde teknik beklentiler düşüşlerin devam etmesi yönündedir. Eğer makro-ekonomik haberler neticesinde parite tekrar yükselir ve 1,3670 seviyesinin üzerine çıkabilirse yükselişlerin kısmi olarak kendisini göstermesi ve 1,38 seviyelerini hedeflemesini gözlemleyebiliriz. Ancak teknik olarak düşüş baskılarının devam etmesi neticesinde paritenin düşmeye daha kararlı olduğunu ve bu yüzden de daha önce test ettiği ve buradan döndüğü 1,3360 seviyesine kadar geri çekilebileceğini gözlemleyebiliriz.
Pivot;1,3670
Destek;1,3525-1,3475– 1,3415
Direnç; 1,3600-1,3640 – 1,3730
GBP/USD ANALİZ
Dallas Fed Başkanı Richard Fisher, ABD Merkez Bankası’nın uzun vadeki faizlerin düşürülmesinin etkisiz olabileceğini ve istihdam artışına zarar verebileceğini söyledi. Fisher, planın, yararların, yan etkilerini bertaraf etmeyeceğini türden bir stratejis karar olduğunu savundu. “Benim endişem bu planın işe yararlığına ilişkin” diyen Fisher, Fed’in gevşek para politikalarının yalnızca çok az etkisinin olduğunu, bu planların maliye ve düzenleyici politikalarla desteklenmesi gerektiğini savundu. Atlanta Fed Başkanı Dennis Lockhart ise Operation Twist planının çok fazla etkisi olmayacağını belirterek, “para politikası hâlâ yalnız başına hareket ediyor ve bu sebeple bu plandan da çok fazla şey beklemiyorum” ifadelerini kullandı. Ancak Lockhart, Fisher’a kıyasla daha olumlu bir duruş sergiliyor. Lockhart, planın yardımcı olacağını, ancak yalnızca destek seviyesinde kalacağını belirtti.
GBP/USD paritesi gün içerisinde Avrupa borsalarının yaşamış olduğu yükselişten etkilendi ve yükseliş eğilimini belirlediğimiz kanalı kırarak devam ettirdi. Gün içerisinde 1,5703 seviyelerine kadar yükselen parite 200 günlük üssel hareketli ortalama olan 1,5612 desteğine yaklaşmış bulunmaktadır. Eğer parite bu desteği kırarsa düşüşlerine kaldığı yerden devam etmesi beklenilir ve fibonacci %23,6 düzeltme seviyesi olan 1,5446 seviyesine kadar sert düşüşler gözlemlenebilir. eğer 1,5612 desteği korunur ve parite yükselmeye devam ederse dün gördüğü 1,5703 seviyesi test edilmesi ve geçmesi durumunda da 1,5780 seviyesine kadar yükselmesi gözlemlenebilir. Bugün özellikle ABD borsalarının açılışında ABD’den gelecek olan makro-ekonomik haberlere dikkat etmek gerekmektedir.
Pivot:1,5600
Destek; 1,5580 – 1,5530 – 1,5480
Direnç; 1,5650 – 1,5700 – 1,5750
USD/JPY ANALİZ
Bir yandan teknik olarak günlük ve haftalık trendlerinin düşüş olması nedeniyle yaşanması beklenen satış baskısı, bir yandan da Japonya’dan olası bir müdahale baskısı nedeniyle değer kaybetmeye çalışan Yen. Bahsettiğimi durum paritenin belirli bir süredir belirli seviyeler arasında sıkışmasına neden olmaktadır. çünkü makro-ekonomik faktörlerin etkisinin görüldüğü bu günlerde gelen spekülatif haberler özellikle belirli seviyeler arasında sıkışan enstrümanlar için olumsuz bir etki yaratmakta ve volatiliteyi düşürmektedir. USD/JPY paritesi için 50 günlük üssel hareketli ortalama olan 77,25ve düşüş trenddeki kanalın üst noktası olan 77,75 dirençleri parite için önemli seviyelerdir. Eğer parite bu seviyelere kadar yükselir ve geçemezse tekrar geri çekilmesi kuvvetlidir. Bu yüzden de yaşanılacak olası yükselişlerde parite için satış stratejisini belirlemeniz önemlidir. Peki paritede uzun vade hedef nedir diye soracak olanlara ise aşağıda ise 75,80 desteği önemli ve bu destek kırıldığı takdirde 74,30 seviyeleri hedeflenmesi beklenilmektedir.
Pivot: 76,70
Destek: 76,40 – 76,25 – 76,10
Direnç: 76,60 – 76,90 – 77,10
PETROL ANALİZ
Yükseliş trendinde kanalın alt noktası olan 78 seviyesinden aldığı güçle ve ayrıca 200 günlük üssel hareketli ortalama olan 81,34 desteğinin üzerinde kalmasıyla yükseliş eğilimine kaldığı yerden devam eden siyah inci gün içerisinde 84,75 seviyesine kadar yükseldi. ABD borsalarında yaşanan kısmi geri çekilme sonrasında tekrar gerileyen siyah inci şuanda da 82,90 seviyesinde hareket etmektedir. Eğer siyah inci 200 günlük üssel hareketli ortalama olan 81,34 desteği üzerinde kalabilirse yükselişlerine devam etmesi ve tekrar 85 seviyelerini test etmesi kolaylaşacaktır. Özellikle ABD borsaları ile korelasyon içerisinde olan parite için diğer önemli etken ise EUR/USD paritesindeki yükseliş durumudur. Eğer parite yükselmesine devam ederse petrol fiyatlarının da yükselmesine katkıda bulunacaktır. Siyah inci eğer 200 günlük üssel hareketli ortalama olan 81,34 desteğini kırarsa yükseliş trendinde kanalın alt noktası olan 78 seviyesine kadar geri çekilmeler gözlemlenebilir. Özellikle 81,34 seviyesi Cuma günü kapanış için çok önemli ve kritik bir seviye olarak karşımıza çıkmaktadır.
Pivot;81,30
Destek; 82,00-80,00-79,00
Direnç; 83,50-84,80-85,60
ALTIN ANALİZ
Bazı yatırımcıların Avrupa’daki borç krizine dair endişelerle yeniden alıma geçmesiyle altın fiyatları Ekim 2008’den beri kaydettiği en büyük düşüşü sonlandırdı ve yeniden yükselişe geçti. Londra’daki UBS’te analist olan Edel Tully, “Altındaki geri çekilmenin iyi bir alım fırsatı olduğuna inanan küçük ancak gittikçe büyüyen bir grup var” dedi.
Diğer enstrümanlardan zarar elde eden yatırımcıların elindeki kıymetli metalleri satması nedeniyle 1530 seviyesine kadar gerileyen sarı maden buradan tekrar toparlandı ve yükselişine devam etti. Gün içerisinde 1677 seviyesine kadar yükselen sarı maden buradan gelen tepki satışları ile şuanda 1634 seviyesinde hareketine devam etmektedir. Günlük grafikte 200 günlük üssel hareketli ortalama olan 1591 dolar desteği paritenin ilerleyen zamanlardaki yönünü tayin edecek en önemli seviye olarak karşımıza çıkmaktadır. Eğer altın 1591 dolar desteğini kıramaz ve bu seviye üzerinde günlük kapanışlarına devam ederse ilerleyen zamanlarda daha net yükselişler gözlemleyebiliriz. Aksi takdirde yani altın fiyatlarının 1591 dolar desteğini kırması ve bu seviye altında günlük kapanış yapması durumunda ise 1530 seviyesine kadar tekrar gerilemesi tepki satışlarının devamlılığı ile sürecektir. Uzun vade de ise altın fiyatlarının 1475 seviyesi üzerinde kalması önemlidir. Eğer altın 1475 üzerinde kalabilirse tekrar 1900 seviyeleri test edilecektir aksi takdirde bu destek kırılırsa satıcılı seyrin devam edeceğini söyleyebiliriz. Gerek ABD gerekse Avrupa’daki sorunların hala daha devam etmesi, güvenilir yatırım aracı olan sarı madene olan talebi artıracaktır. Bu yüzden de yatırım sepetinin en az 25’ini altındaki düşüşlerde alım yaparak oluşturabilirsiniz.
Pivot;1590
Destek; 1624-1570 -1530
Direnç; 1645-1672 -1708
Kudret AYYILDIR
LiderForex Başanalist
