Pivot hakkında herşey!

Para yönetimi gerçekleştiren Traderlar özellikle gün içi işlemler oluştururken çeşitli analiz yöntemlerinden yararlanmaya çalışır. Gün içi ekonomik takvim verilerine odaklanan Trader, ilgili finansal varlıklarda yön tayini ve dikkat edilmesi gerekilen seviyeler için teknik analiz metodunu kullanır. Bu aşamada ilgili varlık için önemli destek ve direnç noktalarını belirlemeye çalışır. Mevcut seviyelere bağlı olarak da ilgili finansal varlık için yön tayininde bulunmak ister. İşte bu aşamada herkes tarafından dikkat edilen ve yatırım kararı verirken önemle takip edilen “Pivot” devreye girmektedir.

Peki, kısa vadeli işlemcilerin vazgeçilmez olarak gördüğü Pivot nedir? Ne işe yarar? Pivot ile yatırım kararı verirken nelere dikkat etmeliyiz? Bütün bu sorularınızın cevabını bu makalemizde inceleyeceksiniz.

Pivot nedir?

Piyasadaki dalgalanmalardan en iyi şekilde yararlanmak ve bu hareketleri öngörebilmek için çeşitli matematiksel yöntemlerle hesaplanan ve bu hesaplamalar ile hangi yönde baskı olduğunu görmemizi sağlayan sisteme Pivot denir.

Pivot nasıl hesaplanır?

Teknik analiz yöntemini kullanan traderlar için Pivot hesaplama yöntemi bazı unsurlar ele alınarak çeşitlilik gösterebilir. Ancak bu çeşitliliğe rağmen ortak algıyı ifade edecek olursak, geçmiş fiyat hareketlerinde “en yüksek (High), en düşük (Low) ve kapanış (Close), fiyatları” pivot seviyesi belirlemede önemli bir yer edinmektedir.

Pivot nasıl yorumlanır?

Pivot seviyesi nasıl yorumlanır, nelere dikkat etmek gerekir sorusunun cevabını bir örnek ile pekiştirelim.

1

Yukarıda GBPUSD paritesinin 1 saatlik grafikteki görüntüsü yer almaktadır. Burada belirli matematiksel yöntemlerle hesaplanan Pivot, Destek ve Direnç noktaları yer almaktadır. Özellikle grafikte dikkat edilmesi gerekilen husus, Pivot noktasının o anki fiyatın hangi tarafında olduğudur. Örneğimizi incelediğimizde Pivot Noktası olarak belirlediğimiz alan 1,71470, GBPUSD paritesinin şuan ki fiyatı ise 1,71206 olarak belirlenmiştir. Yani parite pivot noktasının altında hareketlerini sürdürmektedir.

O halde:

Herhangi bir finansal varlığın o anki fiyatı, Pivot seviyesinin altında kalıyorsa ilgili finansal varlık için “Aşağı Yönlü Baskı mevcuttur diyebiliriz. Böyle bir durumda destek noktalarının hedeflenme ihtimali kuvvetlidir.

Peki, yükseliş trendi söz konusu ise Pivot noktası için ne düşünmeliyiz?

Herhangi bir finansal varlığın o anki fiyatı, Pivot seviyesinin üzerinde kalıyor ise ilgili finansal varlık için “Yukarı Yönlü Baskı mevcuttur diyebiliriz. Böyle bir durumda direnç noktalarının hedeflenme ihtimali kuvvetlidir.

Pivot hesaplama yöntemleri nelerdir?

Finansal piyasalarda Pivot hesaplamalarının farklı matematiksel hesaplamalar yöntemi ile oluştuğunu daha önceki açıklamalarımızda sizlere izah etmiştik.

Bu farklı yöntemler;

  • Klasik Yöntem ile Pivot Hesaplama,
  • Camarilla Yöntemi ile Pivot Hesaplama,
  • Woodie Yöntemi ile Pivot Hesaplama,
  • Fibonacci Yöntem ile Pivot Hesaplama olarak formüle edilebilir.

Forex piyasasında en çok kullanılan Pivot hesaplama yöntemi olarak da “Klasik ve Camarilla Yöntemi” diğer yöntemlerden bir adım daha öndedir.

Şimdi de bu yöntemlerin nasıl hesaplanacağını sizlerle paylaşalım. Ancak bu paylaşım öncesinde hesaplamaları daha net kavrayabilmek için kavramların kısaltalım.

  • Pivot Noktası: P
  • En Yüksek Fiyat: H
  • En Düşük Fiyat: L
  • Kapanış Fiyatı: C
  • Destek Noktası: S1
  • Destek Noktası: S2
  • Destek Noktası: S3
  • Direnç Noktası: R1
  • Direnç Noktası: R2
  • Direnç Noktası: R3

2

Bütün bu hesaplamalardan sonra artık pivot – destek – direnç hesaplama yöntemlerini biliyoruz. Şimdi ise mevcut eğitimimizi daha iyi anlayabilmek adına bir örnek ile eğitimimizi pekiştirelim.

3

Yukarıda Altın fiyatını günlük grafikte incelemekteyiz. 8 Temmuz 2014 tarihli günlük mumdan yararlanacak ve 9 Temmuz 2014 tarihi için pivot, destek ve direnç noktaları hesaplayacağız. Bu seviyeleri de Klasik ve Camarilla yöntemini kullanarak gerçekleştireceğiz.

Öncelikle bilmemiz gereken kavramları ve kısaltmaları tekrar hatırlayalım.

Pivot Noktası: P

En Yüksek Fiyat: H

En Düşük Fiyat: L

Kapanış Fiyatı: C

1. Destek Noktası: S1

2. Destek Noktası: S2

3. Destek Noktası: S3

 

1. Direnç Noktası: R1

2. Direnç Noktası: R2

3. Direnç Noktası: R3

 

Şimdi de önce Klasik Yöntem Formülünü hatırlayalım ve ardından hesaplamaya başlayalım.

  • Pivot = (H+ C + L) / 3
  • R1 = 2 * P – L
  • R2 = P + (R1 – S1)
  • R3 = H + 2*(P – L)
  • S1 = 2 * P – H
  • S2 = P – (R1 – S1)
  • S3 = L – 2*(H – P)

İlk olarak Pivot noktasını hesaplıyoruz.

Pivot: (En Yüksek Fiyat + Kapanış Fiyatı + En Düşük Fiyat) / 3 yani (H+C+L)/3

En Yüksek Fiyat: H : 1324.67
En Düşük Fiyat:  L: 1313.33
Kapanış Fiyatı:   C: 1319.01

Hesaplamamıza devam edecek olursak

P: (1324.67+1319.01+1313.33) / 3 = 1319.00

Pivot noktasını yukarıdaki Klasik formül vasıtası ile hesaplamış olduk. Hesaplamış olduğumuz pivot seviyesi ile Altın’da yön tayinini artık daha kolay bir şekilde yapabiliriz. Şu anda Altın 1321.94 seviyesinde ve Pivot seviyesi de şu anki fiyatın altında olduğu müddetçe Altın için yükseliş baskısının devam etme ihtimalinin kuvvetli olduğunu ifade edebiliriz.

Peki, yön tayininden sonra gidebileceği fiyat hareketler nelerdir? Bu aşamada Destek ve Direnç seviyelerini hesaplayarak artık yatırım kararı verebiliriz.

İlk etapta 1. Destek ve 1. Direnç noktalarını hesaplıyoruz.

1.Direnç noktası = 2 * Pivot Seviyesi – En Düşük Fiyat yani 2 * P – L olarak hesaplanır.

R1: 2*1319.00-1313.33 = 1324.67

Altın fiyatı 1319 pivot noktası üzerinde kalmayı sürdürürse gidebileceği ilk alan 1. Direnç noktasıdır ve bu da 1324.67 olarak hesaplanmıştır.

Şimdi ise 1. Destek noktasını hesaplıyoruz.

1.Destek noktası = 2 * Pivot Seviyesi – En Yüksek Fiyat yani 2 * P – H olarak hesaplanır.

S1: 2*1319.00-1324.67 = 1313.33

Altın fiyatı eğer 1319 pivot noktasını aşağı yönlü kıracak olursa gidebileceği ilk alan 1. Destek noktasıdır ve bu da 1313.33 olarak hesaplanmıştır.

Buraya kadar bölümde Pivot, 1. Destek ve Direnç noktaları hesaplanmış oldu. Peki, Altın 1. Destek ve direnç noktalarını geride bırakabilirse gidebileceği alanlar yani 2. ve 3. Destek – Direnç noktaları neler olabilir. Bu bölümde 2. Ve 3. Destek – Direnç seviyelerinin hesaplayacağız.

2.Direnç noktası = Pivot Seviyesi + (1. Direnç Noktası – 1. Destek Noktası ) yani P + (R1 – S1) olarak hesaplanır.

R2: 1319.00 + (1324.67-1313.33) = 1330.34

Altın fiyatı 1. Direnç noktası olan 1324.67 seviyesi üzerinde kalmayı sürdürürse gidebileceği ilk alan 2. Direnç noktasıdır ve bu da 1330.34 olarak hesaplanmıştır.

Şimdi ise 2. Destek noktasını hesaplıyoruz.

2.Destek noktası = Pivot Seviyesi – (1. Direnç Noktası – 1. Destek Noktası ) yani P – (R1 – S1) olarak hesaplanır.

S2: 1319.00 – (1324.67-1313.33) = 1307.66

Altın fiyatı 1. Destek noktası olan 1313.33 seviyesi altında kalmayı sürdürürse gidebileceği ilk alan 2. Destek noktasıdır ve bu da 1307.66 olarak hesaplanmıştır.

Son olarak da 3. Destek ve Direnç noktalarını formül ize ederek hesaplamaları sonlandırıyoruz.

3.Direnç noktası = En Yüksek Fiyat + 2 * (Pivot Seviyesi – En Düşük Fiyat) yani H + 2 * (P – L) olarak hesaplanır.

R3: 1324.67 + 2* (1319.00 -1313.33) = 1336.01

Altın fiyatı 2. Direnç noktası olan 1330.34 seviyesi üzerinde kalmayı sürdürürse gidebileceği ilk alan 2. Direnç noktasıdır ve bu da 1330.34 olarak hesaplanmıştır.

Son olarak 3. Destek noktasını hesaplıyoruz.

3.Destek noktası = En Düşük Fiyat – 2 * (En Yüksek Fiyat – Pivot Seviyesi) yani L – 2 * (H – P) olarak hesaplanır.

S3: 1313.33 + 2 * (1324.67 -1319.00) = = 1301.99

Altın fiyatı 2. Destek noktası olan 1307.66 seviyesi altında kalmayı sürdürürse gidebileceği ilk alan 3. Destek noktasıdır ve bu da 1301.99 olarak hesaplanmıştır.

Pivot: 1319.00

Destekler: 1313.33 – 1307.66 – 1301.99

Dirençler: 1324.67 – 1330.34 – 1336.01 olarak hesaplanır.

Şimdi de aynı örneği bir de Camarilla yöntemi ile hesaplayalım.

Pivot = (H + C + L) / 3 (1324.67 +1319.01 + 1313.33) / 3 = 1319.00

R1 = [(H – L) * (1.1 / 12)] + C = [ (1324.67- 1313.33) * (1.1 /12) + 1319.01 ] = 1320.05

R2 = [(H – L) * (1.1 / 6)] + C = [ (1324.67- 1313.33) * (1.1 /12) + 1319.01 ] = 1321.09

R3 = [(H – L) * (1.1 / 4)] + C = [ (1324.67- 1313.33) * (1.1 /12) + 1319.01 ] = 1322.13

S1 = C – [(H – L) * (1.1 / 12)] = 1319.01 – [ (1324.67- 1313.33) * (1.1 /12)] =1317.97

S2 = C – [(H – L) * (1.1 / 6)] = 1319.01 – [ (1324.67- 1313.33) * (1.1 /6)] =1316.93

S3 = C – [(H – L) * (1.1 / 4))] = 1319.01 – [ (1324.67- 1313.33) * (1.1 /4)] =1315.89

Pivot: 1319.00

Destekler: 1317.97 – 1316.93 – 1315.89

Dirençler: 1320.05 – 1321.09 – 1322.13 olarak hesaplanır.

Özellikle Camarilla yöntemi scalping işlemi gerçekleştiren Traderlar için önem derecesi yüksektir.

Yukarıda gerek Klasik gerekse Camarila yöntemi ile pivot – destek ve direnç noktalarının nasıl hesaplanması ve yorumlanması gerektiğine ilişkin örnek çalışması gerçekleştirerek eğitimimizi pekiştirmiş olduk. Ancak burada sorulması gerekilen en önemli soru ise her seferinde bu işlemi manuel olarak biz mi hesaplayacağız sorusudur. Bu konuda belirli kod yöntemleri ile işlemleri otomasyona dökebilir, bu tarz kullanılan indikatörleri de platform içerisinde entegre ederek grafik üzerinde seviyeleri görebilirsiniz. Bunun için internet üzerinden araştırmalar yapabilirsiniz. Özellikle de Pivot Point Calculator ve Pivot Point indicator Download gibi etiket seçenekleri ile araştırmalarınız daha hızlı çözüm bulacaktır.

Kudret AYYILDIR
Başanalist

Add a Comment

Social Widgets powered by AB-WebLog.com.

Kudret Ayyıldır

Featuring Recent Posts WordPress Widget development by YD

Önceki yazıyı okuyun:
01 Aralık 2015 Forex Piyasası Parite ve Emtia Akşam Analizi

Önemli Ekonomik Takvim Verileri: Zaman                  Haber                             ...

Kapat