HSBC, Erdemir İçin Endeksin Üzerinde Getiri Önerisini Korudu.

Yükselen ürün fiyatları ve güçlü talep ile artan operasyonel gelirler ve maliyet artışlarının henüz önemli ölçüde yansımamış olması nedeniyle 1Ç sonuçlarının oldukça olumlu olması bekleniyor. İlk çeyrekte FVAÖK marjının geçen çeyreğe göre beş puan yükselerek %22′ye ulaşması, buna paralel olarak FVAÖK rakamının 465 milyon TL ile son üç yılın en yüksek seviyesine çıkması ve net karın ise 250 milyon TL ile geçen yılın %56, geçen çeyreğin ise %81 üzerinde olacağı tahmin ediliyor. Erdemir için İndirgenmiş Nakit Akımları Analizi ve benzer şirketler ile kıyaslama yöntemlerinin ortalaması ile bulunan 5.25TL hedef fiyatı ve Endeksin Üzerinde Getiri önerisi korunuyor. Raporda, öneri için en önemli risk faktörleri arasında, çelik fiyatlarında global olarak olası gerileme ve sektörde artan çelik üretimi nedeniyle beklentilerin altında kalabilecek satış hacmi sıralanıyor.

Kaynak: HSBC

Add a Comment

Social Widgets powered by AB-WebLog.com.

Featuring Recent Posts WordPress Widget development by YD

Önceki yazıyı okuyun:
Sermaye Piyasası Kurulu İş Bankası’nın Bono İhracını Onayladı

Sermaye Piyasası Kurulu İş Bankası’nın 700mn TL tutarındaki bono ihracını onayladı. İş Bankası 700nm TL tutarında bono ihracını 13-15 Nisan...

Kapat