Altın’da Hedef 1800 Diyebilir miyiz?

KUDRET AYYILDIR | 22 Ağustos 2012 | Araştırma & Analiz | Yorum yapılmamış

EUR/USD ANALİZ

Alman Bild gazetesine konuşan Yunanistan Başbakanı Antonis Samaras, AB/IMF tarafından kurtarılmasının görüşüleceği kritik toplantının öncesinde ülkesinin gereken harcama kesintilerini ve reformları yapmak için daha fazla zamana ihtiyacının olduğunu savundu. Samaras bugün Eurogrup Başkanı Jean-Claude Juncker ile bulaşacak, ardından bu haftanın ilerleyen zamanlarında Alman ve Fransız liderler ile bir araya gelecek. Liderler Yunanistan’ın kurtarma paketinin 31.5 milyar Euro’luk kredi dilimini önümüzdeki ay almak için yeteri kadar çaba gösterip göstermediğini değerlendirecek. Yunanistan’ın kurtarma paketinin ödemesini alamaması, ülkeyi kamu borçlarında temerrüde düşerek, Euro’dan çıkışa kadar sürükleyebilir. Samaras’ın Yunanistan’a 11.5 milyar Euro’luk harcama kesintisini önümüzdeki 2 yılda bulabileceğini taahhüt etmesi gerekiyor. Juncker ile yapılacak görüşmelerde Samaras’ın ekstra süre talep edeceği tahmin ediliyor.

EUR/USD paritesi haftanın açılış gününde sakin bir seyirle hareketini sürdürürken haftanın 2. İşlem günü gerçekleştirdiği yukarı yönlü atağıyla kendisinden söz ettirmiş ve düzeltme yükselişlerine devam sinyalini vermiştir. Bu yükselişin Euro bölgesinde yapılacak toplantı öncesindeki pozitiflik ve QE3 beklentisinin artması etkili olmaktadır. Diğer etkili unsur ise teknik olarak paritenin 1,2370 direncindeki kanalı kırarak yukarı yönlü hareketinde ısrarlı olmasıdır. Kısa vadeli olarak alıcıların etkili olduğu gözlemlenmekte ve bu durum 4 saatlik grafikteki yükseliş trendinin üst kanal noktası olan 1,2560 direncine kadar devam edebilir. Ancak bu yükselişler paritedeki uzun vadeli düşüş beklentimizi değiştirdi mi sorusuna büyük harflerle HAYIR diyebiliriz. Hala daha EUR/USD paritesi 1,2750 direnci altında ve bu direnç altında uzun vadeli düşüş beklentimiz güncelliğini korumaktadır. Bu nedenle de kısa vadeli yaşanılacak olası düşüşler alım fırsatı olarak değerlendirilerek 1,2560 seviyesi hedeflenebileceği gibi uzun vadeli de yaşanılacak olası yükselişler satış fırsatı olarak değerlendirilerek 1,1850 seviyesi hedeflenebilir.

Gün içi ( kısa vadeli ) işlem stratejisi oluşturacak yatırımcılar 1,2425 desteğini dikkatle takip etmelidir. Çünkü GBP/USD paritesi 1, 2425 desteği üzerinde gün içi yükseliş baskısına maruz kalmaktadır ve 1,2560 seviyesini hedeflemektedir. Düşüşlerde yer almak isteyenler 1, 2425 desteğinin kırılmasını beklemelidir.

Pivot;1,2425

Destek; 1,2425-1,2385-1,2335

Direnç; 1,2505-1,2540-1,2560

GBP/USD ANALİZ

Dünyanın en büyük tahvil fonu Pimco’nun CEO’su Muhammed, ABD’nin bir işsizlik sorunu değil, birçok insanın uzun süredir işsiz olmasından ötürü kalıcı işsizliğe neden olarak, ekonomiye zarar verebilecek bir sorun ile karşı karşıya olduğu konusunda uyardı. Yine ABD’nin durumu tersine çevirmesi için henüz çok geç kalınmadığını belirten El-Erian, politikacıların harekete geçmesi ne kadar gecikirse işlerin de ekonomik yapıyı o denli kötü bir hâle sürüklediğini vurguladı ve “İşsizliğin süresi bakımından uzun süreli ve genç nüfustaki işsizlik sorunu vardı. Bunlar, “işsizlerin”, “iş verilemeyecek” hâle gelmesine neden olabilecek şeyler” dedi. ABD ekonomisinin 2009’da resesyondan çıkmasından bu yana işsizlik oranları yüzde 8’in altına gerilemedi. Uzun süredir işsiz olanların, yapısal işsizliğe neden olabileceğine dikkat çeken PIMCO’nun CEO’su, bu durumun, ABD ekonomisinde “sabit” bir hâle gelebileceğini söyledi.

Avrupa borsalarındaki pozitifliğin üzerine Dolar endeksindeki geri çekilmelerin gerek EUR/USD gerekse GBP/USD paritesindeki yükselişleri desteklediğini özellikle dün net bir şekilde görmüş olduk. Uzun bir süredir paritedeki yükseliş baskısının oluşma isteğinden ve düşüş trendinin değişebilme ihtimalinin oluşmasından bahsederek belirli teyitlerin alınmasını sizlerle paylaşmıştık. Bu teyitlerden birisi günlük grafikte yer alan 200 günlük basit hareketli ortalama olan 1,5709 seviyesi üzerinde günlük kapanış yapması ve diğeri ise 1,58 direncini geçmesi olarak belirlenmişti. İlk teyidimizi gerçekleştiren parite ikinci teyit olan 1,58 direncini test etti ancak ilk etapta kıramadı ve şuanda da 1,5789 seviyesinde hareketine devam etmektedir. Uzun vadeli düşüş trendinin değişebilmesi için paritenin hem 200 günlük basit hareketli ortalama olan 1,5709 seviyesi üzerinde kalmasını sürdürmesi ve 1,58 seviyesini geçmesi gerek. Bu durumun sağlanması ile trendin değişmesi gözlemleneceği gibi kısa vadeli ilk hedef olarak fibonacci %38,2 düzeltme noktası olan 1,5892 seviyesi olarak belirlenmiştir.

Gün içi işlem stratejisi oluşturacak yatırımcılar 1,5740 desteğini dikkatle takip etmelidir. Çünkü GBP/USD paritesi 1,5740 desteği üzerinde gün içi yükseliş baskısına maruz kalmaktadır ve 1,5845 seviyesini hedeflemektedir. Düşüşlerde yer almak isteyenler 1,5740 desteğinin kırılmasını beklemelidir.

Pivot: 1,5740

Destek; 1,5740-1,5695-1,5655

Direnç; 1,5805-1,5845-1,5892

USD/TRY ANALİZ

Ramazan bayramının oluşu paritenin Türkiye’den gelecek olan haberlerden dolayı hareket etmesini kısıtlarken dünyada gelişen makro-ekonomik haberler paritenin hareketli olmasını sağlamaktadır. Dün Dolar Endeksindeki gerilemenin parite üzerinde olumsuz etkisi nedeniyle 1,8040 seviyesinden başlattığı satıcılı seyri 1,79 seviyesine kadar sürdürmüş ve şuanda da 1,7916 seviyesinde hareketine devam etmektedir. Teknik olarak baktığımızda alçalan takoz formasyonu içinde hareketlerini sürdüren USD/TRY paritesinde formasyonun alt ve üst kanal seviyeleri önemlidir. Eğer parite bu seviyelerden birisini kırabilirse o yöne doğru hareketlerini sertleştirmesi beklenilmektedir. Özellikle de formasyonun üst noktası ve aynı zamanda fibonacci %61,8 düzeltme noktası olan 1,8042 direncinin geçilmesi durumunda yükseliş trendi içinde hareket etmesi beklenileceği gibi 1,85 seviyesi de hedef olarak gösterilecektir. Bu nedenle de kanalın üst noktası olan 1,8042 seviyesi önemlidir.

Gün içi ( kısa vadeli ) işlem yapacak olan yatırımcılarımız ise 1,7965 direncini dikkatle takip etmelidir. Eğer parite 1,7965 direnci altında kalmayı sürdürürse gün içi düşüşlerine devam edeceği gibi kanalın alt noktası olan 1,7792 seviyesini test etmesi de kaçınılmaz olacaktır. Yükseliş işlemlerinde yer almak isteyenler ise 1,7965 direncinin geçilmesini beklemesi gerekmektedir.

Pivot: 1,7965

Destek; 1,7900-1,7850-1,7792

Direnç; 1,7965-1,8000-1,8042

USD/JPY ANALİZ

Avrupa’daki borç krizi, Çin’deki yavaşlamanın ihracatı aşağı çekmesi ve yüksek petrol fiyatlarının ithalat maliyetlerini artırmasıyla Japonya, Temmuz’da beklentinin üzerinde dış ticaret açığı verdi. Tokyo’daki Maliye Bakanlığı’nın açıkladığı rakamlara göre dünyanın en büyük üçüncü ekonomisinin Temmuz’daki dış ticaret açığı 517.4 milyar yen olurken, Haziran’daki dış ticaret rakamları da 60.3 milyar yen fazla olarak revize edildi. Bloomberg anketine katılan 28 analistin medyan tahmini, ülkenin 270 milyar yen açık vereceği yönündeydi. Japonya’nın ihracatı yıllık bazda yüzde 8.1 düşüş kaydederken, ithalat yüzde 2.1 arttı. Beklenti ülkenin ihracatının yüzde 2.9 düşeceği yönündeydi. Güçlü Yen ve zayıf küresel talebin, bu yılın geri kalanında ihracatı tehdit ederek, ülkenin 2011’deki daralmasının ardından toparlanmasını zorlaştırıyor. Japonya’nın son 12 ay içindeki 9. cari açığı, 2011’deki depremin ardından ülkedeki nükleer santrallerin kapatılmasıyla artan enerji ithalatı maliyetlerine dikkat çekiyor.

USD/JPY paritesi haftanın açılış gününden itibaren paylaşmış olduğumuz günlük grafikte yer alan 100 günlük basit hareketli ortalama olan 79,65 direncini bir türlü geçememekte ve bu durum var olan düşüş baskısının teyidi olarak karşımıza çıkmaktadır. Genel olarak baktığımızda USD/JPY paritesinde uzun vadeli 80,50 direnci altında düşüş baskısının sürdüğü ve bu nedenle de yaşanılacak olası yükselişlerin satış fırsatı olduğunu söyleyebiliriz. Düşüşlerin devam edebilmesi için paritenin 78,90 desteğini kırması gerekmektedir ve böyle bir durumda düşüşler teyit edilecek ve 77 seviyesine doğru hareketlerin devam etmesi kaçınılmaz olacaktır.

Gün içi baktığımızda ise 79,50 direncinin önemli olduğunu ve bu direncin geçilememesi durumunda aşağı yönlü hareketlerini sürdüreceğini ve kritik bir seviye olan 78,90 desteğine doğru ilerleyeceğini söyleyebiliriz. Yükselişlerde yer almak isteyenler 79,50 direncinin geçilmesini beklemek gerekmektedir.

Pivot: 79,50

Destek: 79,05-78,90-78,70

Direnç: 79,50-79,70-79,85

HAM PETROL ANALİZ

Euro Bölgesi liderlerinin bölgedeki borç krizinin çözümünde aşama kaydedeceği iyimserliğinin, teknoloji hisselerindeki düşüşle gölgelenmesi üzerine New York Borsası 4 yılın zirvesinde tutunamadı. Standard&Poor’s 500 Endeksi yüzde 0.3 düşüşle 1,413.26 puana geriledi. Endeks daha erken saatlerde 2 Nisan’da kaydettiği 1,419.04 puanın üzerine çıkmıştı. Apple Inc.’in Salı günü rekor kırmasının ardından yüzde 1.4 değer kaybetmesiyle teknoloji hisseleri düşüşe geçti ve hisseler kazançlarını sildi. Teknoloji hisselerinde genel bir zayıflama görüldüğünü belirten Huntington Asset Advisors’ın para yöneticilerinden Peter Sorrentino, bu yıl teknoloji hisselerinin en çok değerlenen grup olmasından ötürü kâr realizasyonunun da en çok burada görüleceğine dikkat çekti. S&P 500 Endeksi bu yıl teknoloji ve finansal hisselerinin öncülüğünde yüzde 12 yukarıda seyrediyor.

Tüm emtialar gibi ham petrol fiyatları da dün gün içerisinde gerçekleştirdiği yükselişlerle 97,84 seviyesini test etti ve uzun bir süredir günlük grafikteki 200 günlük basit hareketli ortalama olan 96,60 desteği üzerinde günlük kapanışı gerçekleştirdi. Şuanda da 96,84 seviyesinde hareketini sürdüren ham petrol için yukarı yönlü atağın devam etmesi beklenildiği gibi hedef olarak da kanalın üst noktası olan ve aynı zamanda fibonacci %76,4 düzeltme noktası olan 100,87 seviyesi de hedef olarak belirlenmelidir. Gün içi ( kısa vadeli ) işlem stratejisi oluşturacak yatırımcılar 96,00 desteğini dikkatle takip etmelidir. Çünkü ham petrol 96,00 desteği üzerinde gün içi yükseliş baskısına maruz kalmaktadır ve 98,15 seviyesini hedeflemektedir. Düşüşlerde yer almak isteyenler 96,00 desteğinin kırılmasını beklemelidir.

Pivot; 96,00

Destek; 96,00-95,30-94,60

Direnç; 97,80-98,15-99,00

ALTIN ANALİZ

Uzun bir süredir altın fiyatları için günlük ve haftalık grafikteki üçgen formasyonundan sizlere bahsetmiş ve özellikle günlük grafikteki 1625 direncinin geçilmesi durumunda haftalık grafikteki üçgen formasyonun üst kanal noktası olan 1655 direncinin hedefleneceğini sizlerle paylaşmıştık. Altın dün 1625 direncini net bir şekilde geçtikten sonra alıcıların rahatladığı görüldü ve altın 1640 direncini zorladı. Peki şimdi altın için yükselişler devam edecek ve uzun vadeli 1800 seviyesi net bir şekilde belirlendi mi sorusunda büyük harflerle HAYIR diyebiliriz. Çünkü altın’ın uzun vadeli yükselişlerini sürdürebilmesi için 1655 engeli yer almaktadır. Uzun vadeli grafiğimizi incelediğimizde üçgen formasyonunun üst kanal noktası olan 1655 direnci geçilmesi durumunda 1800 seviyesi hedefleneceğini söyleyebiliriz. Olası kar realizasyonlarına dikkat etmek için 1655 direnci dikkatle incelenmelidir. Çünkü eğer altın 1655 direncini geçemezse üçgen formasyonu içinde hareketlerini sürdüreceği gibi 1500 seviyesinin hedeflenmesi de kaçınılmaz olacaktır. Bu nedenle de altın için biraz daha temkinli olmak ve hemen bu yükselişlere aldanmamak gerekmektedir.

Gün içi ( kısa vadeli ) işlem stratejisi oluşturacak yatırımcılar 1633 desteğini dikkatle takip etmelidir. Çünkü altın 1633 desteği üzerinde gün içi yükseliş baskısına maruz kalmaktadır ve 1655 seviyesini hedeflemektedir. Düşüşlerde yer almak isteyenler 1633 desteğinin kırılmasını beklemelidir.

Pivot;1633

Destek;1633-1626-1622

Direnç; 1641-1648-1655