31 Ocak 2014 Forex Piyasası Parite ve Emtia Sabah Analizi
Küresel piyasalarda ABD Merkez Bankası’nın (FED) aylık tahvil alım programını kısmaya devam edeceği yönündeki beklenti baskı oluşturmaya devam ederken, ABD endeksleri dün beklentilerin üzerinde açıklanan şirket bilançolarından destek buldu. Asya borsalarında bu sabah satıcılı bir seyir izlenirken bugün Euro Bölgesi ve ABD’den gelecek ekonomik veriler piyasalarında gündeminde olacak.
ABD’de toparlanma sinyallerinin ekonomik göstergeler ile birlikte devam etmesi Dolar’ın 2010 yılından bu yana en fazla değer kazandığı Ocak ayının yaşanmasına destek verirken, TCMB’nin faiz artırım kararının ardından USD/TRY paritesi 2.25 seviyesinin üzerinde işlem görüyor. Altın ise güçlü Dolar beklentileri ile dün gerilediği fiyat aralığında salınıyor. Bu sabah Japonya’dan açıklanan verilerde endüstriye üretim tahminlerin altında bir yükseliş kaydettiği görülürken, enflasyon ise, Japonya Merkez Bankası’nın (BOJ) para politikasını genişletmek için acele etmemesine neden olabilecek bir şekilde tahminlerin üzerinde, %1.3 olarak açıklandı. Tahminler %1.2 yönünde idi.
Yeni yılın ilk ayı bugün geride bırakılırken, piyasalarda gözler gelişmiş ve gelişmekte olan ülkelerde kalmaya devam ediyor. Bugün de Almanya, Euro Bölgesi, Kanada ve ABD için yayınlanacak veriler özellikle dikkatle takip edilecek.
“Euro Bölgesi’nde kritik veriler”
Bugün Euro Bölgesi’nden açıklanacak yıllık enflasyon ve işsizlik oranı verileri, önümüzdeki para politikası toplantısını yapacak olan Avrupa Merkez Bankası (ECB) kararları öncesinde büyük önem taşıyor. %12.1 olan işsizlik oranında bir değişiklik gerçekleşmesi beklenmezken, Ocak ayı için açıklanacak öncü CPI (enflasyon) verisinin %0.9 olarak geleceği tahmin ediliyor. ECB, Ekim ayı öncü enflasyon rakamının düşük olması nedeni ile Kasım aynında faiz oranında indirime gitmişti. Bugün açıklanacak olan CPI verisinin %0.9’un altında yayınlanması halinde, önümüzdeki hafta ECB’nin gevşek para politikası tarafında yeni bir adım atabileceği ya da buna ilişkin sinyal verebileceği düşüncesi oluşabilecekken, Euro’da kayıplar gözlemlenebilir. Rakamın tahminlerin üzerinde açıklanması halinde ise, ECB’nin genişlemeci para politikaları için acele etmeyeceği düşüncesi ile kıtanın ortak para biriminde yükselişler gerçekleşebilir.
“Dikkatler ABD üzerinde yoğunlaşmaya devam ediyor”
FOMC toplantısında tahvil alımlarının geride kalan aydan sonra bir kez daha 10 milyar Dolar azaltılması sonrasında kürsel piyasalarda yatırımcılar ABD verilerini izlemeye devam ediyor. Bugün kişisel tüketime ilişkin veriler, Chicago PMI ve Michigan Hassasiyeti gibi veriler, dünyanın en büyük ekonomisindeki sağlığı görebilmek ve FED’in adımlarını tahminleyebilmek adına dikkatle takip edilecek. Rakamların ardından ise bu yılki FOMC toplantılarında oy verme hakkı olan Dallas FED Başkanı Fisher’ın bir konuşma yapması bekleniyor.
Veriler açısından incelenecek olursa, ABD’nin ekonomik göstergelerinin tahminlerden daha iyi açıklanması halinde FED’in tahvil alımlarından hızlı bir tempoda çıkacağı düşüncesi ile Dolar’da değer kazanımlarını görülebilecekken, verilerin beklentileri karşılamaması halinde ise ABD’nin para biriminde kayıplar görülebilir. Bu nokta da ise FED’in tahvil alımlarından daha yavaş adımlarla çıkacağı düşüncesi etkili olabilir.
Önemli Ekonomik Takvim Verileri
Cuma
Zaman Haber Beklenti Önceki
Ay Takvimine göre Yılbaşı nedeni ile Çin ve Hong Kong piyasaları kapalı
09:00 EUR Alman Perakende Satışı (Aylık) 0,2% 1,5%
10:00 TRY Türkiye Ticaret Açığı -7,90B -7,15B
12:00 EUR CPI (Yıllık) 0,9% 0,8%
12:00 EUR İşsizlik Oranı 12,1% 12,1%
15:30 USD Çekirdek PCE Fiyat Listesi (Aylık) 0,1% 0,1%
15:30 USD Kişisel Harcama (Aylık) 0,2% 0,5%
15:30 CAD GDP (Aylık) 0,2% 0,3%
16:45 USD Chicago PMI 59,0 59,1
16:55 USD Michigan Hassasiyeti 81,1 80,4
20:15 USD FOMC Üyesi Fisher Konuşması
EURUSD ANALİZ
Haftanın son işlem gününe geldiğimizde EURUSD paritesinin geride bırakmış olduğumuz günlerde 1,3715 seviyesinden 1,3506 seviyesine kadar satıcılı bir seyre maruz kaldığını ve şuanda da 1,3548 seviyesinde hareketlerine devam ettiği görülmektedir. Günlük grafiğimizi incelediğimizde her ne kadar şuan ki bulunan noktanın kritik bir nokta olduğu görülse de bu haftanın en kritik seviyesi 200 haftalık basit hareketli ortalama olan 1,3315 öncesinde 1,3490 olarak belirlenmiştir. Bu nedenle de düşüşlerin devam edebilmesi ve 200 haftalık basit hareketli ortalamanın yeniden test edilebilmesi için bugün paritenin 1,3490 seviyesi altında günlük kapanış gerçekleştirmesi gerekmektedir. Aksi takdirde yukarı yönlü hareketlerle yeniden 1,37** gündemimizde yer alacaktır.
Kısa vadeli olarak pariteyi incelersek günün en önemli seviyesi olarak 1,3600 direnci belirlenmiştir. Eğer parite bu bariyer altında kalmayı sürdürürse aşağı yönlü baskısına devam etmek isteyebilir ve bu da gün içi 1,3490 seviyesinin yeniden gündeme gelmesi anlamındadır. EURUSD paritesinde yükseliş baskısının oluşacağını düşünen Forex yatırımcısı ise 1,3490 direncinden dönüşü ya da 1,3600 direncinin geçilmesini takip etmelidir.
Pivot: 1,3600
Destek: 1,3530-1,3490-1,3450
Direnç; 1,3560-1,3600-1,3645
GBP/USD ANALİZ
GBPUSD paritesini incelediğimizde 4 saatlik grafikte yer alan 200 periyotlu basit hareketli ortalama olan 1,6435 desteğinden güç alan ve bu güçle yukarı yönlü çıkışını 1,6496 seviyesine kadar sürdüren GBPUSD paritesi şuanda 1,6483 seviyesinde hareketlerini sürdürmektedir. Teknik olarak GBPUSD paritesini incelediğimizde 1,6535 bariyerinin önemli olduğunu, bu bariyer altında kaldığımız müddetçe düşüş baskısı devam etmek isteyebilir ve bu düşünce paritedeki kritik 1,6435 destek noktası test edilmesini sağlayabilir. Yükselişlerin devamı içinse 1,6535 bariyerinin geçilmesini beklemek gerekmektedir.
Pivot: 1,6535
Destek; 1,6465-1,6435-1,6395
Direnç; 1,6500-1,6535-1,6570
USD/JPY ANALİZ
Gün içerisinde her ne kadar 102,93 seviyesine yaklaşmış olsa da satış baskısına maruz kalan ve bu tutum nedeniyle 102,50 seviyesi çevresinde hareketlerini sürdüren USDJPY paritesinde 200 saatlik basit hareketli ortalama ( 1saatlik grafikte ) olan 103,25 bariyerinin önemli ve gün içi satışların devamı için dikkat edilmesi gerekilen bir seviye olarak karşımıza çıkmaktadır. Bu nedenle de gün içi 103,25 bariyeri altında satıcılı seyrin devam etmesi ve 101,85 seviyesine doğru gerileme ihtimali mevcuttur. 200 saatlik basit hareketli ortalama olan 103,25 direncinin geçilmesi durumunda ise yeniden yükselişlerin etkin bir rol alabileceğini ve 104,85 seviyesinin yeniden gündeme gelebileceğini söyleyebiliriz.
Pivot: 103,25
Destek: 102,25-101,85-101,55
Direnç: 102,95-103,25-103,55
USD/TRY ANALİZ
Salı ve Çarşamba günleri gelen açıklamalar ve bu açıklamaların yurt içinde yaşattığı hareketli işlemlerden dolayı 2,39 ile 2,16 arasında yaşanılan hareketlilik haftanın son işlem gününe yaklaştığımızda yerini sakinliğe bırakmıştır. Şuanda 2,2658 seviyesinde hareketlerini sürdüren USDTRY kuru için yükselme eğiliminin devam ettiğini ancak bu düşüncenin devam edebilmesi için fibonacci %50’lik düzeltme noktası olan 2,2762 seviyesinin geçilmesi gerektiğini söyleyebiliriz. Ayrıca bu seviyenin 1 saatlik grafikteki düşen kanalın da üst noktası olarak karşımıza çıkmaktadır. Bu bağlamda da düşen kanalda düşüşler devam edecek mi, kanal yukarı yönlü geçilerek yeniden alıcılar piyasada etkin rol oynayacak mı sorusunun cevabını fibonacci %50’lik düzeltme noktası verebilir. Özellikle de saatlik kapanışın 2,2762 üzerinde gerçekleşmesi durumunda daha net yükseliş baskısının oluşmak istediğini, aksi takdirde yeniden 2,2337 ve 2,2164 seviyelerini test etmesi beklenilmektedir.
Pivot: 2,2762
Destek; 2,2495-2,2337-2,2164
Direnç; 2,2762-2,2875-2,3030
HAM PETROL ANALİZ
98 seviyesi üzerine çıkarak önemli bir adım gerçekleştiren ve 98,57 ile günün tepesini oluşturan ham petrol fiyatları yukarı yönlü hareketlerini sürdürmek istemekte ancak bu tutum sadece 98,00 seviyesinin geçilmesi anlamına gelmemektedir. Özellikle 98,00 ile birlikte söylemiş olduğumuz 200 günlük basit hareketli ortalama olan 99,35 seviyesi üzerinde yapılacak günlük kapanışın önümüzdeki süreçte yükselişlerin devamı için önemli bir katkı sağlayabileceğini, aksi takdirde yeniden satış baskısına maruz kalabileceğini söyleyebiliriz. Bu nedenle de günün kapanışı ve hangi seviyede kapattığı çok önemlidir.
Kısa vadeli olarak ham petrol fiyatlarını incelediğimizde 97,40 ve 96,60 destek noktalarının gün içi önemli destek noktaları olduğunu, bu destek noktaları üzerinde yükselişlerin hız kesmeden devam etmek isteyeceğini söyleyebiliriz. Eğer bu şart sağlanırsa 99,35 ve 100,75 seviyeleri hedef noktaları olarak karşımıza çıkmaktadır. 96,60 desteğinin aşağı yönlü kırılması durumunda ise yeniden tepki satışları konuşulmak istenebilir ve bu da 92,60 seviyesinin gündeme gelmesine katkı sağlayabilir.
Pivot; 96,60
Destek: 97,40-96,60-95,80
Direnç: 98,57-99,35-100,75
ALTIN ANALİZ
1270 seviyesinden başlayan satıcılı seyirle dün 1255 desteğini aşağı yönlü kıran ve bu kırılış sonrasında 1237 seviyesine yaklaşan Altın fiyatları bu düşüş sonrası sakin bir seyirle hareketlerini sürdürmekte ve özellikle de 4 saatlik grafikte düşüş kanalının alt noktasında hareketlerini devam ettirmektedir. Trendi takip etmemizi sağlayan en önemli indikatörlerden birisi olan RSI indikatörünün de 30 seviyesine yakın olduğunu ve olası yukarı yönlü hareket için altın fiyatlarının yeniden yükselişlere başlaması ihtimaline karşı hazırlıklı olmak gerektiğini ifade edebiliriz. Bu bağlamda da günün en dikkat çeken seviyesi 1236 olarak belirlenmiştir. Bu seviye 4 saatlik grafikte tepki alımları ile 1256,50 seviyesinin test edilmesini mi sağlayacak yoksa yeni başlayacak satış rallisine öncülük mü edecek sorusunun cevabı olarak karşımızdadır. Bu bağlamda da gün içi 1236 desteğine dikkat etmek gerekmektedir. Genel görünüm olarak 1256,50 bariyeri altında kaldığı müddetçe düşüş baskısı devam etmek istemektedir.
Pivot; 1256,50
Destek: 1236-1231-1217
Direnç: 1249-1252,50-1256,50
NOT: Bu analizler GCM Forex’den izinsiz olarak yayınlanamaz, kaynak gösterilmeden kullanılamaz.
