05 Ağustos 2013 Forex Piyasası Parite ve Emtia Sabah Analizi
Makro-Ekonomik Gelişmeler
Geride kalan yoğun haftanın ardından küresel piyasalar yeni işlem dönemine nispeten sakin bir seyir ile başladı. Cuma günü ABD’den delen tarım dışı istihdam verisi sonrasında sert bir şekilde değer kaybeden Dolar, parite ve emtia fiyatlarına yön veren ana unsur olurken, FED’in tahvil alım miktarını yakın bir tarihte kısmaya başlamayacağı beklentileri fiyatlandı.
Asya cephesinde haftanın ilk işlemlerine göz atıldığında, varlık fiyatlarında genel anlamda sert hareketlerin gerçekleşmediği görülüyor. Hafta sonu Çin’den gelen hizmet PMI verisi hafta içerisinde açıklanan imalat PMI rakamını desteklerken, dünyanın en büyük ikinci ekonomisinden iyimser sinyaller alındı. Dolar’daki değer kaybı ile düşen USD/JPY paritesi sonrasında dalgalı bir seyir izleyen Nikkei endeksinin yanında Asya’da hisseler genelde alıcılı. Avrupa’da ise yataya yakın yukarı yönlü bir açılış yapılması bekleniyor.
“Piyasalar veriler ile yön arayacak”
Geçtiğimiz haftanın ekonomik verileri kadar yoğun olmasa da küresel piyasa katılımcılarını bu hafta yine önemli bir takvim bekliyor. Avustralya ve Kanada’nın tatil olduğu Pazartesi günü ise yurt içinde enflasyon rakamları öne çıkarken, Avrupa ülkelerinden hizmet PMI verileri ve ABD’den ISM imal olmayan endeks gündemin öne çıkanları arasında yer alıyor.
Genel anlamda iyimser beklentilerin ağırlıkta olduğu Euro Bölgesi PMI rakamlarının yanında, İngiltere için açıklanacak ve önem derecesi yüksek hizmet PMI verisi Sterlin’de sert hareketlerin görülmesine neden olabilir. Son 6 aydır tahminleri aşan söz konusu veriye ilişkin beklenti 57.4 olarak görülüyor. Tahminlerin üzerinde olumlu gelecek veri, ada ülkesinin para biriminde değer kazanımlarının oluşmasını sağlayabilecekken, beklentinin altında kalan PMI verisi, Sterlin’e düşüşler getirebilir.
“ABD Hizmet sektörü büyümeye devam ediyor”
Avrupa’dan sonra ABD’den de, FOMC üyesi Fisher’ın Oregon’aki konuşmasından önce hizmet sektörüne ilişkin veri gündemde olacak. Institute for Supply Management (ISM) tarafından yayınlanacak imal olmayan PMI verisinin, 50’nin üzerinde kalarak sektörde büyümenin devam ettiği sinyalini vermesi bekleniyor. Geride kalan ay 54.3’e çıkması beklenirken 52.2’ye gerileyen verinin bu kez 53.2 olarak açıklanacağı tahmin ediliyor.
İmal olmayan PMI verisinin tahminlerin altında kalması Dolar’da geçen hafta görülen sert düşüşlerin devam etmesine neden olabilecekken, tahminlerin üzerinde bir büyümeye işaret edecek rakam, ABD’nin para biriminde yukarı yönlü hareketlerin görülmesine yol açabilir.
Önemli Ekonomik Takvim Verileri
Pazartesi
Zaman Haber Beklenti Önceki
Tatil – Avustralya ve Kanada
10:00 TRY Türkiye TÜFE (Yıllık) 8,90% 8,30%
10:00 TRY Türkiye TÜFE’si (Aylık) 0,33% 0,76%
10:00 TRY Türkiye ÜFE (Yıllık) 6,6% 5,2%
10:00 TRY Türkiye ÜFE’si (Aylık) 1,00% 1,46%
10:13 EUR İspanya Hizmet PMI 48,4 47,8
10:43 EUR İtalya Hizmetler PMI 46,6 45,8
10:48 EUR Fransa Servisleri PMI 48,3 48,3
10:53 EUR Alman Servisleri PMI 52,5 52,5
10:58 EUR Hizmetler PMI 49,6 49,6
11:28 GBP Hizmetler PMI 57,4 56,9
12:00 EUR Perakende Satış (Aylık) -0,6% 1,0%
17:00 USD ISM İmal Olmayan İndeks 53,2 52,2
18:45 USD FOMC Üyesi Fisher Konuşması
EUR/USD ANALİZ
Finansal piyasaların merakla beklediği kritik verileri ( FOMC, ECB ve Tarım dışı istihdam) geçen hafta geride bıraktık. Genel anlamda baktığımızda verilerin etkisi ile önce aşağı daha sonra da yukarı yönlü hareketler gözlemlediğimiz parite 1,327*’li seviyelerde hareketlerini sürdürmektedir. Haftanın açılış günü piyasaların sakin olarak hareketlerine devam ettiğini görmekteyiz. Makro-ekonomik anlamda sakin bir gün olması beklenilen parite de Euro bölgesinden gelecek olan PMI verileri parite üzerinde etkili olabilir.
Kısa vadeli olarak baktığımızda EUR/USD paritesinin 1,3345 ile 1,3215 seviyeleri arasında hareket ettiğini, 1,3295 ile 1,3255 seviyelerinin de belirlediğimiz bant noktalarını hedeflemesi için geçilmesi gereken seviyeler olarak söyleyebiliriz. Özellikle de 1,3345 bariyeri geride bıraktığımız hafta içerisinde test edilmiş ancak geçilemeyerek orta vadeli satış fırsatı oluşan bir seviyedir. Bu bağlamda da 1,3345 seviyesi daha dikkatli olunması gerekilen bir seviye olarak belirlenmiştir.
Pivot: 1,3345
Destek; 1,3255-1,3215-1,3180
Direnç; 1,3295-1,3345-1,3385
GBP/USD ANALİZ
GBP/USD paritesi de tıpkı EUR/USD paritesi gibi geçtiğimiz hafta gelen makro-ekonomik veriler eşliğinde dalgalı bir seyir izlerken bir yandan da haftanın açılışı sakin bir şekilde hareketlerine devam etmektedir. Gün içerisinde gerek Euro bölgesi gerekse İngiltere bölgesinden gelecek olan PMI verilerinin bugün Avrupa borsaları üzerinde etkisi kaçınılmazdır. Bu nedenle de paritelerde de sert hareketlerin görülme ihtimalleri mevcuttur. Teknik olarak GBPUSD paritesini incelediğimizde 1,5360 ile 1,5160 seviyeleri arasında hareket ettiğini, 1,5310 ile 1,5255 seviyelerinin de belirlediğimiz bant noktalarını hedeflemesi için geçilmesi gereken seviyeler olarak söyleyebiliriz.
Pivot: 1,5390
Destek; 1,5255-1,5205-1,5160
Direnç; 1,5310-1,5360-1,5390
USD/TRY ANALİZ
Dolar endeksinin olumsuz gelen Tarım dışı istihdam verisi sonrasında tepki satışlarına maruz kalması USDTRY paritenin 1,95 seviyesinden satış baskısına maruz kalmasını sağlamış ve parite geçtiğimiz hafta gerçekleştirdiği 1,9510 sonrası şuanda 1,93 seviyesi altında hareketlerine devam etmektedir. Teknik olarak baktığımızda 1,9330 seviyesinin önemli bir kontrol noktası olduğunu, 1,9430 mu yoksa 1,9150 seviyesinin hedefleneceği konusunda 1,9330 seviyesinin karar vereceğini söyleyebiliriz.
Pivot: 1,9330
Destek; 1,9230-1,9150-1,9070
Direnç; 1,9330-1,9430-1,9550
USD/JPY ANALİZ
Dolar’ın diğer para birimlerin karşı kısa vadeli gerçekleştirdiği değer kayıpları nedeniyle gerçekleştirdiği tepki satışlarının haftanın açılış günü sakin bir şekilde devam ettiğini görmekteyiz. Makro-ekonomik verilerin azlığı ve haftanın ilk işlem günü nedeniyle sakin bir seyirle hareketlerini sürdüren paritenin gün içi 98,25 ile 99,70 seviyeleri arasında hareket ettiğini, 99,20 seviyesinin de dikkatle takip edilmesi gerektiğini söyleyebiliriz. Eğer parite 99,20 seviyesi altında kalmayı sürdürürse bandın alt noktası olan 98,25 seviyesinin hedeflenme ihtimalleri artacaktır. Bu bağlamda da dikkatli olmak ve belirlediğimiz seviyeleri takip etmek çok önemlidir.
Pivot: 99,20
Destek: 98,25-97,75-97,30
Direnç: 99,20-99,70-100,20
HAM PETROL ANALİZ
108,85 ile 105,85 seviyeleri arasında hareketlerine devam etmek istediğini gözlemlediğimiz ham petrol fiyatları haftanın açılış günü sakin bir şekilde hareketlerine devam etmektedir. Genel olarak baktığımızda gün içerisindeki hareketlerin sakin olup olmayacağını sorgulayacağımız haftanın açılış gününde belirlemiş olduğumuz bant aralığı dikkatle takip edilmelidir. Özellikle de 105,85 desteği gün içerisinde dikkatle takip edilmelidir. Çünkü tepki satışları devam etmek istiyorsa paritenin gün içerisinde bu destek noktasını kırması gerekmektedir.
Pivot; 105,85
Destek: 105,85-105,00-103,85
Direnç: 107,70-108,85-109,30
ALTIN ANALİZ
ABD 10 yıllık hazine tahvil faiz oranlarında gerçekleşen yükselişler sonrasında 1283 seviyesine kadar gerileyen ancak bu gerileme sonrasında tekrar toparlanan Altın fiyatlarını incelediğimizde şuanda 1317 seviyesi yakınlarında hareketlerine devam etmektedir. Teknik olarak baktığımızda 1283 ile 1325 seviyeleri arasında hareket ettiğini, 1307 seviyesinin de dikkatle takip edilmesi gerektiğini söyleyebiliriz. Genel görünüm olarak baktığımızda 1307 seviyesin önemli olduğunu, bu destek noktası üzerinde kaldığı müddetçe devam etmek isteğini söyleyebiliriz.
Pivot; 1307
Destek; 1307-1298-1283
Direnç; 1325-1337-1348
NOT: Bu analizler GCM Forex’den izinsiz olarak yayınlanamaz, kaynak gösterilmeden kullanılamaz.
