Altın fiyatlarında “Fırtına Öncesi Sessizlik”

KUDRET AYYILDIR | 23 Ocak 2013 | Araştırma & Analiz | Yorum yapılmamış

23 Ocak 2013 Foreks Piyasası Parite ve Emtia Analizi ( Akşam Analizi – 14,45)

EUR/USD ANALİZ

EUR/USD paritesi gün içerisinde 1,3285 seviyesine kadar geri çekildikten sonra İngiltere merkez bankasından gelen olumlu veriler sonrasında GBP/USD paritesindeki yükselişten etkilenerek yukarı yönlü hareketlerine devam etti ve bu durum EUR/USD paritesinin gün içi yukarı yönlü hareketlenmelerini sağladı. 1,3285 desteğinden güç alarak yukarı yönlü atağını sürdüren parite şuanda 1,3344 seviyesinde hareketlerine devam etmektedir.

Peki EUR/USD paritesinde nasıl bir hareketlenme beklenilmektedir?

Öncelikle parite de şuanda 1,3400 ile 1,3245 seviyeleri arasında bant olduğunu görmekteyiz. Her ne kadar orta vadeli yükseliş beklentimiz ve buna bağlı olarak da 1,35 seviyesi hedefimiz güncelliğini korusa da kısa vadeli olarak 1,3370 direncinin güçlü oluşu kısa vadeli satış baskısının oluşmasını sağlamaktadır. Bunun yanı sıra özellikle parite de tepki satışlarının devam edip etmeyeceğine yukarıda belirlemiş olduğumuz bant noktaları karar verecektir. Haftalık grafiğe baktığımızda 1,3245 seviyesinin noktasının kırılması ile 1,3145 desteği hedeflenirken, günlük grafikte 1,3245 desteğinin kırılması ile TERS CUP formasyonu oluşacağından 1,3035 seviyeleri hedeflenmek isteyecektir. Bu bağlamda tepki satışlarında yer almak isteyenler 1,3245 desteğinin kırılmasını beklemelidir. Ancak gün içerisinde 1,3285 seviyesinden dönüş gerçekleştiren parite gün içerisinde 1,34 direncini geçerse bu durumda da günlük grafikteki FLAG ( Bayrak ) formasyonu oluşma ihtimalini de göz ardı etmemek gerekmektedir. Böyle bir durumda da 1,35-1,36 hedeflenmesi de kaçınılmaz olacaktır.

Orta vadeli olarak 1,3400 ile 1,3245 seviyeleri arasında bant hareketi gerçekleştiren parite de risksiz işlem yapmak isteyenler bu bandın dışına çıkılması ile işlemlerine devam edebilirler. Riskini biraz artırmak isteyen yatırımcı ise 1,3375 bariyerine dikkat etmeli ve bu bariyer geçilemediği durumda bandın alt noktası olan 1,3245 seviyesine kadar düşüşlerde yer almalıdır.

NOT-1: 1,34 ile 1,3245 seviyeleri arasında bant hareketi gerçekleştiren parite de özellikle 1,34 seviyesinin üzerine çıkılması ile oluşacak yukarı yönlü hareketin ilk çeyrek sonuna kadar devam etmesi ihtimalleri mevcut olduğundan 1,34 üzerinde hareketlerde satıcıların orta vadeli ısrar etmemesi önemlidir.

NOT-2: Bugün ABD Temsilciler Meclisi Toplantısında borç tavanı ile ilgili alınan kararların Mayıs ayına ertelenip ertelenmeyeceği oylaması olacaktır. Bu konu ile ilgili herhangi bir zaman dilimi belirtilmeksizin ABD borsaları açılışı sonrası bu oylamanın yapılacağı tahmin edilmektedir.

Pivot: 1,3375

Destek; 1,3285-1,3270-1,3245

Direnç; 1,3375-1,3405-1,3435

GBP/USD ANALİZ

1,5800 seviyesine BOE’den destek geldi!

Sabah analizimizde bugün İngiltere’den gelen verilerin parite üzerindeki etkisinin önemli olacağını ve özellikle de 1,58 desteğine göre yönün tayin edileceğini sizlerle paylaşmıştık. İngiltere merkez bankası kararları ( BOE ) öncesinde İngiltere başbakanı Cameron’un açıklamaları pariteyi 1,5801 seviyesine kadar düşüşlerini sağlasa da 1,58 desteğinin kırılmadığını net bir şekilde gözlemledik. Bu açıklamalar sonrasında İngiltere’den gelen olumlu işsizlik oranı ve alacaklı sayım değişimi verilerinin paritedeki yukarı yönlü çıkışına destek sağladığını ve GBP/USD paritesinin 1,5882 seviyesine kadar çıkış gerçekleştirdiğini görmekteyiz.

İngiltere gelen bu veriler dışında İngiltere merkez bankasının toplantı tutanaklarına bakacak olursak;

ü Borç Vermenin Finansmanı Operasyonundan “Cesaret Verici Sinyaller” Geliyor,

ü TÜFE’nin Hedefin Üzerinde Kalması Halinde Güvenilirlik Zarar Görebilir,

ü Net Ticaret İşlemlerinin, GSYH’ye Katkısı Hayal Kırıklığı Yaratmaya Devam Ediyor,

ü Esnek Olmayan Fiyatlar 2013 Yılında TÜFE’yi %1 Oranında Arttırabilir,

ü Cari Açık, Reel Kurun Çok Yüksek Olduğuna İşaret Ediyor,

ü İngiltere GSYH’sının Temel Gücünü Değerlendirmek Halen Zor,

ü Yeni Varlık Alımlarının Etkisi Öncekilere Kıyasla Daha Az Olabilir,

ü Piyasadaki Gelişmeler, Zincirleme Risklerin Azaldığına İşaret Ediyor,

ü Küresel Büyüme Beklentilerinde “Ilımlı” İyileşmeler Var,

ü Toparlanmaya Yönelik “Azımsanmayacak Derecede Olumsuzluk” Etkisini Sürdürüyor,

ü David Miles, Varlık Alım Programının 25 Milyar Sterlin Daha Arttırılması Yönünde Oy Kullandı,

ü Kasım Ayı Enflasyon Raporundaki Risk Dengesi Büyük Oranda Değişim Göstermedi.

Gelen bu verilerin parite üzerinde pozitif bir etki yarattığı ve BOE’nin 1,58 seviyesine destek olduğunu görmekteyiz. Eğer parite bu tutumuna devam ettirirse GBP/USD paritesindeki yukarı yönlü hareketlerin devam etme ihtimali güçlenmektedir.

Bütün bu temel gelişmeler sonrası gün içerisindeki hareketleri incelersek GBP/USD paritesinin 1,5880 ile 1,5800 seviyesi arasında hareketlerine devam ettiğini görmekteyiz. Teknik olarak baktığımızda bu bant aralığını kullanabileceğimiz gibi özellikle de kritik bir destek noktası olan 1,5800 seviyesine dikkat edilmelidir. Gün içerisinde 1,5800 desteği üzerinde kaldığı müddetçe yükselişlerine devam etmesi beklenilen GBP/USD paritesinde 1,5880 direncinin geçilmesi durumunda ise 1,5950 seviyesine doğru çıkışların oluşması kaçınılmaz olacaktır.

Pivot: 1,5800

Destek; 1,5800-1,5765-1,5730

Direnç; 1,5880-1,5920-1,5960

USD/TRY ANALİZ

Dün TCMB ve Moody’s açıklamaları sonrasında sert hareketlere maruz kalan USD/TRY paritesi gün içerisinde sakin bir şekilde hareketlerini sürdürmekte ve şuanda da 1,7699 seviyesinde hareketlerine devam etmektedir. Gün içerisinde de 1,7674 ile 1,7739 seviyeleri arasında hareketlerine devam eden USD/TRY paritesinde teknik olarak baktığımızda 1,7610 desteğinin önemli olduğunu, bu destek noktası kırılmadığı müddetçe gün içi yükselişlerine devam etmek isteyeceğini söyleyebiliriz. Bu yükselişlerin devam edebilmesi için de günlük grafikteki 21 günlük basit hareketli ortalama olan 1,7750 direncinin geçilmesini beklemek gerekmektedir. Eğer parite 1,7750 direncini geçebilirse yukarı yönlü hareketine gerek kanalın üst noktası gerekse 100 günlük basit hareketli ortalama olan 1,7905 seviyesine kadar devam etmesi kaçınılmaz olacaktır. Ancak bu çıkışın oluşması için yukarıda da belirttiğimiz gibi 21 günlük basit hareketli ortalamanın geçilmesi gerekmektedir.

Pivot: 1,7610

Destek; 1,7610-1,7580-1,7540

Direnç; 1,7760-1,7800-1,7830

USD/JPY ANALİZ

Tepki Satışları Devam Edecek mi?

“Güçlü Yükseliş için Tepki Satışları ŞART” sloganıyla parite de yaşanılacak olası tepki satışlarından daha önceden sizlere bahsetmiş ve bu düşüşlerde ilk etapta 88 desteğini dikkatle takip etmek gerektiğini belirtmiştik. USD/JPY paritesi gün içerisinde gelen satışlarla birlikte 88,05 seviyesini test etti ancak ilk etapta 88,00 desteğini kıramayarak yukarı yönlü atağını sürdürdü ve şuanda da 88,49 seviyesinde hareketlerine devam ediyor. Sabah analizimizde “Peki bu tepki satışları devam edecek mi sorusunu” sormuş ve bu sorunun cevabını ise teknik olarak 88,00-87,80 aralığının dikkatle takip edilmesini, bu destek noktası kırılmazsa yeniden yukarı yönlü hareketlerine başlayacağını belirtmiştik. İlk etapta 88,00 desteğinin kırılamaması dikkatleri üzerine çekti ve parite de şuanda karar aşamasında olduğu gözlemlenmektedir. Eğer gün içerisinde kısa vadeli olarak 88,85 direnci geçilirse tepki satışlarının sonlanma ihtimali kuvvetlenecektir. Aksi takdirde yani paritenin 88,85 direnci altında kalmayı sürdürmesi var olan tepki satışlarının devam edeceği anlamına gelecektir.

Pivot: 88,85

Destek: 88,00-87,80-87,30

Direnç: 88,85-89,35-89,65

HAM PETROL ANALİZ

11 aralık 2012 tarihinden itibaren ( ham petrol 85,30 seviyesindeyken ) başlayan yükseliş hareketinin kanal içerisinde hareket ettiğini ancak ham petrol fiyatlarının 90,30 direnci üzerine çıkması ile var olan yükseliş trendinin devam etmek istediğini görmekteyiz. Bu nedenle de tepki satışlarının sadece düzeltme olduğu ham petrol ABD borsalarından da destek alarak yukarı yönlü hareketlerine devam etmektedir. Peki bu çıkışlar nereye kadar devam edecek sorusuna ise teknik olarak baktığımızda 95,35 desteğinin önemli olduğunu, bu destek noktası üzerinde kaldığı müddetçe yukarı yönlü hareketlerin devam edeceğini ve kanalın üst noktası ve aynı zamanda da fibonacci %100’lük düzeltme noktası olan 98,05 seviyesine kadar çıkış gerçekleştireceğini söyleyebiliriz. Gün içi yükseliş beklentimizin devam ettiği ham petrol de düşüş düşünenler ise muhakkak ham petrol fiyatlarının 95,35 desteğini aşağı yönlü kırmasını beklemelidir.

Pivot; 95,35

Destek:96,05-95,35-94,90

Direnç: 97,20-98,05-99,00

ALTIN ANALİZ

Altın fiyatlarında “Fırtına Öncesi Sessizlik”

Altın fiyatları gelecek hafta açıklanacak FED toplantı tutanakları, tarım dışı istihdam ve işsizlik oranı verileri öncesinde 1685-1697 arasında sıkışık seyrine devam etmektedir. “Fırtına öncesi sessizlik” dediğimiz bu durumun ilerleyen zamanlarda sert hareketlere maruz kalacağını da net bir şekilde söyleyebiliriz. Çünkü altın fiyatları genel anlamda belirli sıkışıklıktan sonra sert hareketlere maruz kalarak kendisini diğer finansal varlıklardan ayırmaktadır. Bu bağlamda orta vadeli olarak1685-1703 aralığına dikkat etmek gerekmektedir. Çünkü bu aralıkta yatırımcılar “ALIŞ&SATIŞ” pozisyonlarını bekletip bekletmeme konusunda karar vermeye çalışmaktadır. Satıcılar bu seviyede altın fiyatlarında yeniden yer almak isterken, Alıcılar ise mevcut alım pozisyonlarını elde tutmak istemektedir. Çünkü eğer altın 1703 direncini geçerse 1750 seviyesine doğru yol alacaktır. Bu bağlamda da hiç işlemi olmayıp alış ya da satış pozisyonlarında yer almak isteyenler artık yavaş yavaş ekranlarının başında olması gerekmektedir. Çünkü haftaya gerçekleşecek FED toplantısı, tarım dışı istihdam ve İşsizlik oranı verileri öncesinde istenilen hareketler gerçekleşebilir. Bu nedenle de orta vadeli olarak stratejimiz 1685 desteğinin aşağı kırılması ile SATIŞ, 1703 direncinin yukarı yönlü geçilmesi ile ALIŞ olarak değerlendirilmesidir. Kısa vadeli olarak da 1703 direnci öncesi 1697 seviyesi dikkatle takip edilmelidir.

Pivot; 1697

Destek: 1685-1679-1667

Direnç; 1697-1703-1710