Sarı Maden 1680’den Döndü mü ?

KUDRET AYYILDIR | 10 Mayıs 2012 | Araştırma & Analiz | Yorum yapılmamış

EUR/USD ANALİZ

Bloomberg’in küresel anketine katılan yatırımcıların yüzde 50’sinin bu yıl Euro’dan en azından bir ülkenin çıkacağını öngörmesi, 17 üye ülkesi bulunan Euro Bölgesi üyelerinden birini kaybedebilebileceğine işaret ediyor. Yunanistan’daki seçim çıkması, borç krizine yeni bir boyut katarak kötüleştirebilir. Yunanistan’ın siyasette kısmî felç yaşaması ve seçmenlerin kemer sıkmaya karşı çıkmasını değerlendiren 1,253 Bloomberg kullanıcısı yatırımcı, analist ve traderın yüzde 57’si, bu yılın sonuna kadar en azından bir ülkenin Euro birliğinden çıkmasını, yüzde 80’i de Avrupa’daki tahvil piyasalarında daha fazla sıkıntı bekliyor. Avrupa’daki bozulmanın dünya ekonomisi için tehdit oluşturacağını düşünen anket katılımcıların çoğunluğu, aynı zamanda İspanya’nın temerrüde düşmesinden endişe ediyor ve François Hollande’nin cumhurbaşkanı olmasının ardından Fransız tahvillerini alma konusunda daha isteksiz görünüyor.

EUR/USD paritesi Avrupa’dan gelen haberlerin etkisinde kalmakta ve bu nedenle de gün içerisinde 1,2950 desteğini kırarak 1,2910 desteğine kadar geri çekildi. Bu çekilme sonrasında tekrar yukarı yönlü hareketlerini sürdürmek isteyen parite 1,2950 seviyesinde sakin seyirle hareketine devam etmektedir. Teknik olarak baktığımızda düşüş baskısının sürdüğünü ve uzun vadeli belirlediğimiz hedeflere yakınlaştığını belirtebiliriz. Ancak dış piyasaların etkisi ile son 1 haftadır Dolar Endeksinin üst üste değer kazanması, petrol fiyatlarının değer kaybetmesi gibi etkilere de dikkat edecek olursak EUR/USD paritesinde yaşanılacak olası tepki alışlara dikkat etmek gerekmektedir. Özellikle de EUR/USD paritesinde işlem yapmak isteyenler muhakkak Dolar Endeksi ve Petrol fiyatlarına dikkat etmesi gerekmektedir. Genel olarak baktığımızda 1,3290 seviyesinin altında düşüş baskısının devam ettiği parite de 1,2850 ve 1,2620 hedeflerimizin devam ettiğini söyleyebiliriz. Olası bir çıkış gerçekleştirirse paritenin maksimum 1,3100-1,3150 seviyelerine kadar düzeltme yapabileceğini düşünmekteyiz. Ancak bu seviyelerin test edilebilmesi için paritenin öncelikle 1,2990 direncini geçmesi gerekmektedir. Teknik olarak baktığımızda gün içerisinde 1,2990 direnci altında kaldığı müddetçe düşüşlerine devam etmesi beklenilmektedir.

Pivot;1,2990

Destek; 1,2910-1,2875-1,2850

Direnç; 1,2990-1,3040-1,3075

GBP/USD ANALİZ

GBP/USD paritesinde yaklaşık 2 haftadır üzerinde durduğumuz tepki satışlarındaki hedeflerimiz gerçekleştirmek ve parite 1,6305 direnci altında kar satışlarını devam ettirmektedir. Gün içerisinde yaşadığı düşüşlerle 1,6065 seviyesine kadar gerileyen parite buradan toparlanarak yukarı yönlü hareketini sürdürdü ve şuanda da 1,6138 seviyesinde hareket etmektedir. Daha önce yapmış olduğumuz yorumlarda tepki satışlarının 1,6110, 1,6030 ve 1,5950 ile sınırlı kalabileceğini ve yeniden yukarı yönlü hareketlerine devam edeceğini belirtmiştik. 1,6065 seviyesinden dönüş gerçekleştiren parite de artık yükselişler başlayacak diyebilmemiz için 1,6170 direncini geçmesi gerekmektedir. Bu durumun yanı sıra gün içerisinde de 1,6110 desteği üzerinde kalması gerekmektedir. Teknik olarak baktığımızda 1,6170 ile 1,6080 seviyeleri arasında bant hareketi yapması beklenilen GBP/USD paritesinde özellikle 1,6170 direnci dikkatle takip edilmelidir. Uzun vadeli yükseliş beklentimizin devam ettiği GBP/USD paritesinde yaşanılacak olası düşüşlerin alım fırsatı olması gerektiğini ve bu alımlarla birlikte hedef olarak 1,6275 ve 1,6450 seviyeleri hedef olarak belirlenmektedir. Temel olarak baktığımızda bugün İngiltere faiz oranı ve varlık alım programı verisi günün en önemli verileridir. Özellikle de varlık alımlarında herhangi bir değişikliğe gitmeyecek beklentisine sahip İngiltere bu veride herhangi bir değişikliğe giderse para birimini direk olarak etkileyeceğinden parite de ciddi hareketlenmeler gözlemlenecektir. Türkiye saati ile 14.00’de açıklanacak bu veri öncesinde 11.30’da yine İngiltere’den gelecek olan İmalat Üretimi verisi GBP/USD paritesinde hareketliliğe neden olacaktır. Gelecek olan haberlerin para birimi olan Sterlini olumlu etkilemesi durumunda mevcut yükseliş baskımızın devam edeceğini ve bu verilerin yükselişleri tetikleyeceğini söyleyebiliriz. Aksi durumda da tepki satışlarının devam edeceğini söyleyebiliriz ve yukarıda belirttiğimiz destek noktalarını takip etmek gerekmektedir.

Pivot: 1,6110

Destek; 1,6110-1,6080-1,6030

Direnç; 1,6170-1,6200-1,6240

USD/JPY ANALİZ

Japonya artan yabancı yatırım gelirleri, yüksek enerji talebinin ithalatını yukarı çekmesine rağmen martta ikinci kez cari fazla açıkladı. Dünyanın üçüncü büyük ekonomisi 1.59 trilyon yen (20 milyar dolar) cari fazla verdi. Bloomberg Haber’in anketine katılan ekonomistlerin medyan tahmini ise Japonya’nın cari fazlasının 1.43 trilyon yen olarak gerçekleşeceği yönündeydi. Cari fazlanın devam etmesi, dünyanın en büyük kamu borcuna sahip ülkesi Japonya’nın acil fonlama ihtiyacı riskine ilişkin endişeleri gevşetebilir. Geçtiğimiz yıl Fukushima’daki nükleer santralin kapatılmasının ardından ülkede artan enerji ithalatına rağmen, yabancı yatırım gelirleri ülkeye yardımcı oluyor. USD/JPY paritesi gün içerisinde 79,40 desteğine kadar gerilese de bu gerileme sonrasında yeniden yukarı yönlü hareketine devam etmek istemektedir. Teknik olarak baktığımızda 81,90 direncinin kritik bir aşama olduğunu ve bu direncin altında kaldığı müddetçe yükseliş baskısının sonlanabileceğini belirtebiliriz. Genel olarak yükseliş ya da düşüş diyebilmemiz için paritenin 81,90 üzerinde ya da 79,50 seviyesi altında günlük kapanış yapması gerekmektedir. Bu durumlardan hangisi sağlanırsa o yöne doğru hareketlerin netleşmesi kaçınılmaz olacaktır. Gün içerisinde de 79,95 direnci altında düşüşlerin devam etmesini beklediğimiz parite de hedef olarak 79,30 belirtebileceğimiz gibi 79,95 direncini geçmesi durumunda da yeniden 80,50 seviyeleri test edilmek istenecektir.

Pivot: 79,95

Destek:79,45-79,30-79,00

Direnç:79,80-79,95-80,25

PETROL ANALİZ

Petrol fiyatları Dolar’daki değerlenme nedeniyle gün içerisinde 95,18 seviyesine kadar geriledi ancak günlük grafikte fibonacci %50 düzeltme seviyesi olan 95 desteğini kıramayarak yukarı yönlü hareketlerini sürdürdü. Teknik olarak baktığımızda belirli desteklerin aslında kritik olduğunu, bu destekler üzerinde kaldığı müddetçe gerek orta gerekse uzun vadeli yukarı yönlü atak başlatabileceğini söyleyebiliriz. Bu destekler sırasıyla 95,00, 93,12 ve 86,40 destekleri olarak belirlenmiştir. Eğer petrol bu destekler üzerinde kalmayı sürdürürse yükselişlerin devam etmesini ve yeniden 100 dolar seviyesinin üzerine çıkması beklenilmektedir. Eğer petrol fiyatları yukarıda belirlediğimiz destekler üzerinde kalmayı sürdürürse uzun vadeli hedef olarak 117 ve 114 dolar seviyelerini belirtebiliriz. Gün içi al-sat işlemi yapacak olan yatırımcılarımız ise 95,30 desteğini takip etmelidir. 95,30 desteği üzerinde kaldığı müddetçe gün içi yükseliş beklentimizin devam ettiği petrol de gün içi hedef olarak 99 dolar seviyesi belirtilmiştir. Düşüşlerin devam edebilmesi için 95,30 desteğinin kırılması gerekmektedir.

Pivot;95,30

Destek; 96,00-95,30-94,70

Direnç; 97,45-98,05-99,00

ALTIN ANALİZ

Altın, dört ayın düşüğüne gerilemesinin yatırımcıya cazip gelmesi ile değer kazandı. Altının değer kaybında Avrupa’nın siyasi ve ekonomik krizinin Euro’yu aşağı çekerken Dolar’ı desteklemiş olması etkili oldu. CITICS Futures Co analisti Xiang Nan konuyla ilgili “Altının kaybı çok hızlı ve çok büyük oldu. O yüzden yatırımcının alıma gitmesine şaşmamak lazım. Fakat görünen o ki dolar kısa vadede gücünü korumayı sürdürecek bu da altının kazancını sınırlayacaktır.” yorumunda bulundu.

Altın fiyatları dün belirlediğimiz fibonacci oranlarına göre hareketini sürdürmekte ve gün içerisinde 1580 dolar desteği üzerinde kalmaktadır. Bu durum genel olarak kar realizasyonlarının bittiği anlamına gelmekle birlikte temkinli olarak gün kapanışlarının da bu seviye üzerinde olup olmadığını kontrol etmek gerekmektedir. Çünkü eğer altın 1580 dolar desteği üzerinde kalmayı sürdürürse yukarı yönlü hareketlerini sürdürmesi beklenileceğinden yeniden yukarı yönlü atağın başlamasına neden olabilir ve bu durum altın fiyatlarını yeniden 1630 dolar direncinin üzerine çıkartabilir. Bu nedenle de özellikle bugün ve yarınki gün kapanış altının seyri için çok önemlidir. Genel olarak 1520 dolar desteği üzerinde yükseliş beklentimizi koruduğumuz altın da 1580 dolar desteği üzerinde kaldığı müddetçe düşüşlerin hız kaybettiğini söyleyebiliriz. Gün içi Avrupa’dan gelecek olan haberleri dikkatle takip etmeliyiz. Özellikle de Dolar Endeksinde yaşanılan yükselişlerin olası bir tepki satışı olması durumunda mevcut olan yükseliş beklentimiz tetiklenebilecektir. Gün içerisinde ise 1603 dolar direnci altın fiyatlarının çıkışı için önemlidir. Eğer altın yükselişlerine devam etmek istiyorsa 1603 dolar direncini geçmesi gerekmektedir.

Pivot;1603

Destek;1580-1573-1564

Direnç; 1603-1609-1615